Сегежа (SGZH). Отчет за 2023г. Перспективы.

Рет қаралды 3,821

Күн бұрын

Пікірлер: 47

@investovization 5 ай бұрын

Если видео было интересным, то просьба подписаться на канал! Ставьте лайки и пишите комментарии. Вам это ничего не будет стоить, но сильно поможет в продвижении канала и выпуске новых роликов! Спасибо всем, кто смотрит видео и поддерживает канал! Ссылка на телеграм канал: t.me/Investovization_official

@vroller773 2 ай бұрын

Рефинансирование по таким ставкам капец рынку всего..

@investovization 2 ай бұрын

Ну не всему рынку, а закредитованным компаниям.

@Виталий-и4д2э 5 ай бұрын

👍👍👍👍

@guoqualcigan783 5 ай бұрын

Деприватизацию сделают, списав часть долгов, а затем опять в частные руки как с Башнефтью - схема рабочая😀

@investovization 5 ай бұрын

Да, в нашей стране ничего исключать нельзя

@gusyonokguseynov5947 5 ай бұрын

Сделайте обзор мосгорломбард

@investovization 5 ай бұрын

Как-то мне ее отчёты перед IPO не понравились, я не стал делать на нее обзор. Но может как-нибудь доберусь. Но если и сделаю, то в текстовом виде на Дзене, т.к. не самая популярная акция.

@Igor-zr3to 5 ай бұрын

Спасибо! Эх, эта компания подозрительная, не очень мне нравится... Даже по текущим ценам не хочу как-то набирать.

@investovization 5 ай бұрын

Компания неплохая, просто долги всё портят. Если их убрать, то в принципе всё не так ужасно. Особенно все будет прекрасно, если цены на их продукцию начнут расти. Но покупать акции до решения долгового вопроса, - не стоит

@Igor-zr3to 5 ай бұрын

@@investovization в этом и дело. Как их уберешь. Эмиссия размоет капитал, это не годится для нас ) Цены ждать пока подрастут, а с чего? Вообще бизнес растут не только когда цены на продукцию растут, но и доля рынка увеличивается.

@investovization 5 ай бұрын

@Igor-zr3to у них циклический товар, сейчас все европейские деревообрабатывающие компании в ещё более худшем состоянии. Так что долго это не должно продолжаться. А долг, да через масштабную доп эмиссию можно сократить. После этого может и цена акций будет интересной...но посмотрим в общем:)

@Igor-zr3to 5 ай бұрын

@@investovization долго не будет продолжаться конечно. Или выживет за это время, или обанкротится. Так всегда бывает с частью компаний увы. Только наперед не узнать что ждет конкретную :)

@investovization 5 ай бұрын

@Igor-zr3to да, банкротство - логичное продолжение. Но в данном случае не дадут обанкротится. АФК система поможет. Тем более менеджмент сообщил, что уже идут переговоры с инвестором. В крайнем случае, МТС доп эмиссию выкупит.

@katekirillova5872 5 ай бұрын

Спасибо за разбор! Пока сижу в Сегеже, минус 51%🤦‍♀️ решила ждать

@investovization 5 ай бұрын

судя по всему, банкротства не должно быть. Поэтому после решения проблемы с долгом, возможно, отрастут бумаги.

@ОлегГагин-л5о 5 ай бұрын

В 21 году, как все эксперты топили за Сегежу, собственно такое может случиться с любой другой компанией.

@investovization 5 ай бұрын

@user-wk3tc5ww9u да, здесь есть неудачное стечение обстоятельств. Но с другой стороны уже тогда долг был высоким и риски проглядывались. Отмечу, что некоторые российские лесные компании закончили год с прибылью несмотря на санкции. Например, группа Илим

@dmitryivanov441 5 ай бұрын

Зря сидите. Ибо пока надежды в Сегеже хоть как-то начнут вырисовываться - остальной рынок убежит куда выше. А вы упустите прибыль. Это даже не говоря про риск дальнейшего сдувания при приближении решения о размытии

@katekirillova5872 5 ай бұрын

@@dmitryivanov441 а куда рекомендуете в первую очередь?

@АлександрСеменов-ч4у1ъ 5 ай бұрын

Спасибо за подробный разбор!

@ВалерийБаданин-ц2г 4 ай бұрын

Я считаю что цена привлекательная и нужно ждать новостей о долговой нагрузке. Если будет улучшение ситуации и перспективы к снижению долгов то можно набирать аккуратно позицию по немногу. Не иир

@investovization 4 ай бұрын

Да, если с долгом ситуацию решат, то можно будет сделать пересчет справедливой цены ( в зависимости от размеров доп эмиссий и других данных). Возможно, и будет интересно. А пока высокие риски сохраняются.

@СергейБуровец-ь7у 5 ай бұрын

Очень познавательно 👍

@АлександраСмирнова-ю7ь 5 ай бұрын

Спасибо за аналитику.

@INKOGNITO68 5 ай бұрын

Хотелось бы увидеть разбор Европлан. На сколько процентов видите падение акций Сегежа от текущих уровней в случае удвоения колличества акций?

@investovization 5 ай бұрын

По Европлану недавно же делал разбор: t.me/Investovization_official/594 По Сегеже. Логично, если будет удвоение акций, то и цена должна в 2 раза упасть. Но тут конечно, будет и позитивный эффект от сокращения долга, поэтому упадут не в 2 раза, а намного меньше, может на 30%.

@MrHonestLiar 4 ай бұрын

Решил купить их евробонды, все таки риск банкротство видиться мало вероятным. Спасибо за видео.

@investovization 4 ай бұрын

Не, я не такой смелый :) не забывайте, что высокая доходность - прямое отражение риска. С другой стороны, если доп эмиссию проведут, то это размоет долю акционеров, но для держателей облигаций - это будет праздник.

@MAESTROLIDER 5 ай бұрын

Мне пришлось продать компанию в минус. Слишком большой долг, причём под большие проценты.. к тому же они могут устроить допэмиссию. Вместо Сегежи купил ОФЗ 26238))))

@investovization 5 ай бұрын

Да, проблем у Сегежи много. Но после решения вопроса с долгом можно будет заново присмотреться. По поводу 26238 - слишком дальний выпуск. Но возможно, через пару лет хорошо отрастёт, тут главное чтобы инфляция устаканилась, ну и чтобы не было сильной девальвации

@romanpikinsky5493 5 ай бұрын

Крутой канал спасибо. Я долгосрочный инвертор не когда не пробовал акции но тут зарезал лося вложений было 80к убыток в 35к итог продал переложился сразу в лукойл и др компании убыток в 35т частично уже погашен за счет роста плюс еще и дивами придет

@investovization 5 ай бұрын

Да, бывает. Поэтому нужно остерегаться инвестиции в компании с большим долгом.

@ДмитрийАндреев-н2г 5 ай бұрын

Спасибо за обзор!

@DedKornilov 5 ай бұрын

Привет. Риски владения акциями и облигациями сегежи одинаковы!?

@investovization 5 ай бұрын

Привет. вообще да, риски и по облигациям очень высокие. Но если они смогут провести масштабную доп эмиссию, то акции, по идее, упадут ещё, а по бондам риски снизятся, они наоборот, подрастут в цене.

@ДимитрийРыжков-о4х 5 ай бұрын

Газпром можете разобрать отчет 2023 год?

@investovization 5 ай бұрын

Да, обязательно разберу. Но я хочу дождаться МСФО, потому что он более актуален для Газпрома

@ДимитрийРыжков-о4х 5 ай бұрын

@@investovization Они дивиденды выплачивают исходя из деятельность по РСБУ или по МСФО? МСФО я так понял там вся группа будет рассматриваться и дочки то же?

@investovization 5 ай бұрын

@user-di8cw6ld6x я в видео же рассказал, что дивы платят из FCF, но по закону естественно должна быть для этого нераспределенная прибыль по РСБУ