У Российских Акций Нет Будущего? / Фондовый Рынок РФ

[@invest_science]

Телеграм-канал: t.me/invest_science_channel Поддержать канал с российской картой (спасибо!) - boosty.to/stockmarket/ Поддержать канал с картой иностранного банка (спасибо!) - www.patreon.com/investscience Карта Тинькофф: 5536 9138 0537 8086

[@holdindex]

Кроме Российского фондового рынка больше и вариантов то не осталось. Теперь только в него нужно глубже погрузиться.

[@Bugsy0987987]

Eth/btc

[@holdindex]

@@Bugsy0987987 биток сам майню и держу пока )

[@Meisterio]

Бивис, он сказал погрузиться

[@Bugsy0987987]

@@holdindex как вы его майните?

[@holdindex]

@@Bugsy0987987 купил несколько асиков и вперёд. Самых дешёвых, для старта, для пробы.

[@unknownstalker2624]

Спасибо вам за труды, такого контента на ютубе почти не найти

[@Денис-ш5о4з]

Я два года только в Российский рынок и инвестировал. Только в 2022 решил вложиться в долларовые фонды на широкий рынок мира. И тут бац. Снова вернулся в Россию. :-(

[@linawave]

К лучшему

[@Денис-ш5о4з]

@@linawave очень хочется верить.

[@ИльсурМаксютов-д6з]

А почему вы отошли от своей изначальной стратегии?

[@Денис-ш5о4з]

@@ИльсурМаксютов-д6з появился опыт инвестирования, капитал вырос и поэтому появилось желание увеличить диверсификацию. Пытался выбрать отдельные иностранные компании, но понял, что на таком большом рынке, это безсмысленно. Выбрал 12 фондов от сбера, Тиньков и ВТБ в долларах и евро, на мировой рынок, акции, облигации, корпоративные и государственные, недвижимость, начал закупать и тут бац. Хорошо, что только 50 тысяч рублей успел вложить. Сижу теперь жду разморозки.

[@Hector-wn8cu]

Бац,бац,бац,бац-бац,бац,бац, я бы сказал

[@Евгений-к6к2н]

Очень четко всё пояснил, полностью согласен с таким мнением. С радостью покупаю рынок РФ по таким ценам. Просто надо покупать не на хаях, а когда просадка и на долгосрок. Проблем никаких не будет

[@андрейантонов-л4с]

На счет проблем.. Три ха-ха

[@caxopog]

Вы прям оптимист) навскидку сценарий - Путин говорит что пора сделать Газпром действительно национальным достоянием и... Национализирует его. Инвесторы получают компенсацию в виде ничего. Потери 100%. Вероятность подобного исхода очень мала, но не нулевая)

[@olgizliv]

Проблемы начнутся этой осенью. Это не просто кризис. Это смена основы развития (с энергетической на информационную), то же самое будет с деньгами: нефтедоллар на цифровую валюту. Так же, как когда-то золото на нефтедоллар. Смена технологического уклада со всеми вытекающими. Фондовые рынки, если и останутся, станут другими. .

[@TheBearDima]

В том то и дело, что большинству инвесторов российский рынок сейчас не доступен, поэтому стоимость справедлива, но в рамках этих нерыночных ограничений.

[@nikitamisharin7439]

Спасибо за видео! Интересен вопрос определения справедливой цены для акции. Очень часто под этим понятием маскируется не столько сама цена, сколько некий диапазон цен. Ну и, как я понял, самая лучшая стратегия покупки Рос. акций - это покупка фондов на акции в целом. Тогда получается, что покупать фонд нужно тоже по справедливой цене, в надежде на рост в будующем?

[@invest_science]

Справедливая цена пая - та, которая соответствует стоимости чистых активов на один пай. При нормальном регулировании это всегда соблюдается, но с российскими ПИФами лучше перепроверить лишний раз.

[@God_of_thunder213]

@@invest_science а что бы вы могли посоветовать по поводу российских компаний зарегистрированных зарубежом таких как яндекс, окей, пятерочка, хедхантер?

[@2-ants]

Чуть не по теме, вопрос по CEF. Что думаете по поводу этого инструмента? Какие риски и отличия от ETF? Есть у вас видео на эту тему? Просмотрел, вроде не заметил. PS/ Россию можно докупать, но на низах и с горизонтом очень много лет (от 10 насколько понимаю). Далеко не у всех есть столько терпения и смелости это делать.

[@Snaker92]

Антон, здравствуйте! А стоит ли сейчас использовать брокера от сбербанка через приложение СберинвесторХ для диверсификации ,чтоб не только в Тинькофф инвестициях были вложения?или лучше не стоит?я буду использовать для покупки ОФЗ

[@invest_science]

Не знаю, зависит от ситуации. Если есть возможность использовать ИИС, то придётся использовать одного брокера, но только если суммы не превышают 400к в год... В общем, от ситуации зависит

[@Sensitive182]

Очень насыщенный нужными идеями ролик, пересмотрю несколько раз.

[@VOKogan123]

Эти акции еще надо выбрать. Это раз. Десятилетний боковик, потенциальный, игнорировать нельзя. Как в Японии. И тогда грош цена показанной статистике.

[@invest_science]

Зачем выбирать? Рынок обычно приносит результат выше, чем выбранные акции. Конечно нельзя игнорировать риск, всегда есть вероятность плохого результата, это стоит учитывать.

[@mars-t]

@@invest_science японский рынок и индексного инвестора на нём посмотрите по пяти-, десяти-летним периодам, там не всё так хорошо...

[@invest_science]

@@mars-t да, но у активных инвесторов на японском рынке результаты ещё хуже. Положительный результат никто не гарантирует даже на 30-летнем периоде.

[@mars-t]

@@invest_science но ведь компании индекса генерировали прибыль 30 лет, почему нет роста?

[@invest_science]

@@mars-t потому что прибыль на акцию была довольно низкой, и, вероятно, оказалась ниже ожиданий.

[@MrGenius654Channel]

Приветствую. Есть вопрос по поводу налогового вычета на вложенную в ИИС сумму. Не ругайтесь сильно, если если я неправильно что-то понимаю. Не могу найти качественные статьи по поводу налоговых вычетов, поэтому предполагаю два варианта: 1. При вложении к примеру 400т.р. в течение года денег на ИИС я должен заплатить какой-то скрытый налог, а потом имею право взять налоговый вычет(как при покупке квартиры, или вычет за проценты по ипотеке) за счёт официальной ЗП и отчислений по НДФЛ. В таком случае налог удерживается сначала с ЗП, а потом с внесения средств на ИИС. Какая-то отпугивающая от инвестиций ситуация. 2. Этот вычет (до 52 т.р. в год) на внесённую сумму - это своеобразная стимуляция государством своих граждан для инвестирования в фондовый рынок и развития экономики, а скрытых налогов на самом деле на внесение средств на ИИС нет(кроме возможных комиссий брокеров). На многих ресурсах много информации по расчетам процентов, срокам ИИС, и т.д., но меня как новичка интересует именно описанная тонкость.

[@invest_science]

Здравствуйте. Не совсем понимаю даже, в чём вопрос. С внесения средств на ИИС нет каких-то сборов или налогов. Если готовы ждать 3 года и есть с чего получать вычет - это чистая выгода.

[@MrGenius654Channel]

@@invest_science Спасибо. Нет налога - это и хотел узнать. Значит второй вариант верный. Нахожу все больше положительных моментов в инвестировании. А инвестированию в рискованные незащищенные активы на короткий срок, по-моему, больше подходит определение «спекуляция»(хотя в книгах нет четких разграничений этих понятий).

[@BoldBass24]

Спасибо за выпуск! Было бы очень интересно послушать про пнк рентал.

[@Даниил-ф2я7й]

5:47 Почему акции РФ более волатильны, но показали меньшую доходность?

[@invest_science]

Потому что не повезло :)

[@hotmule]

Подскажите, с помощью какого инструмента можно строить такие же графики с балансировкой активов в портфеле?

[@invest_science]

Гугл таблицы :)

[@hotmule]

@@invest_science интересно, откуда брать инфу о годовой доходности и риску и по какому принципу строится дуга баланса активов 🤔

[@lk_afk]

Как раз больший доход я получал именно за счёт акций российских компаний!

[@lasto4ka544]

Я считаю, что Россия и ее рынки относятся к развивающимся. Будущее наших бумаг ещё впереди, ведь вы оцените стоимость компаний из одного сектора в РФ и допустим в развитом рынке США. (Тот же Шеврон и Роснефть, Эксон Мобил и Лукойл для сравнения). По ключевым мультипликаторам P/E, P/S русские компании будут менее справедливо оценены относительно нефтяных компаний запада. Думаю, будущее для русских бумаг есть - но для долгосрочных инвесторов. А вот для рыночных трейдеров, возможно, нет будущего для российского рынка.

[@yakovpestov867]

То что сейчас происходит это милость богов, такой кризис один на 6-10 лет

[@АлексейМоя-м2ы]

Это да, только сдаётся что когда всех обнулят, тогда и рынок пойдёт в рост )

[@Meisterio]

@@АлексейМоя-м2ы а в истории графика будут показывать потомкам глубокую яму для красоты

[@Vasya13Gnedin]

А где клетчатая рубашка?😀

[@НиколайАбрамов-ц9о]

Замечу, что сам Антон не связывает своё будущее с Россией, и поэтому в акции российского рынка не инвестировал и инвестировать не будет. Т.е. нести риски нашего рынка даже с целью диверсификации своих вложений не готов. Низкая ликвидность внутреннего рынка ценных бумаг, широкие возможности манипулирования рынком, невозможность нормальной диверсификации (по компаниям, отраслям), страновые риски (непонятно будущее самой страны и желание профинансировать компании за счёт хомяков), санкции (и риск их расширения), слабая защита миноритариев, непонятная ситуация с нерезидентами... - это типа слабые аргументы. Граждане, БЕГИТЕ ИЗ РОССИЙСКИХ АКЦИЙ, если ещё не успели. Когда госкомпаниям нужны будут деньги, чтобы финансировать частные самолёты и дворцы кооператива "Озеро", то обязательно найдут способ, как поиметь частных инвесторов. И да, рост российского рынка во многом объяснялся эффектом низкой базы, т.к. фондовый рынок в перераспределении ресурсов в РФ играл слишком маленькую роль по сравнению с банковской системой. И широкое распространение доступности инвестирования в акции для населения стало происходить лишь в последние годы.

[@invest_science]

У тех, кто живёт в России, не так много вариантов для вложения средств, поэтому неясно, куда вы предлагаете им бежать. Плохой инструмент вполне может быть лучшим из имеющихся, и тогда стоит предпочесть его. Проблемы, о которых вы говорите, действительно имеют место быть, но путинский режим существует не первый год, и всё это время результат российских акций был вполне неплохим. Кроме того, фондовый рынок России вполне может пережить эту власть, и тогда будущий результат при прочих равных будет очень высоким (если развитый мир примет Россию хотя бы через несколько десятилетий). Да, я не покупаю российские акции, но не могу уверенно сказать, что никогда не буду их покупать в будущем.

[@НиколайАбрамов-ц9о]

@@invest_science Путинский режим деградирует с каждым годом. В 2008 году Миллер обещал, что Газпром станет самой дорогой в мире компанией. Вряд ли кто-то в это верил, но тогда будущее Газпрома и расширение его бизнеса вопросов особо не вызывало. Сейчас всё по-другому. Если в 2014 году Россия проводила олимпиаду, то в 2022 из России ушёл даже Макдональдс, а сама страна оказалась изгоем... И ещё ушёл целый ряд компаний, которые десятилетия вели бизнес в России. Ну уйдёт Путин, а дальше что? При плохом раскладе придёт условный Патрушев или Кадыров, и тогда все станет ещё хуже. А если даже придёт относительно либеральный политик, то пока Россия не вернёт захваченные территории Украине и не выплатит контрибуции, никаких санкции не снимут (а если и какие-то снимут, то только чтобы переждать зиму, пока окончательно не заместят энергоносители). И назад компании не будут стремится возвращаться. В общем, долгосрочные перспективы видятся явно со знаком "минус". А значит, и долгосрочные инвестиции тоже. Спекуляции - да, могут быть выгодными. По мне выгоднее сидеть в надёжных облигациях, ловить выгодные вклады и по возможности спекулировать (если кто умеет). Скажем, я положил в Альфа-Банк на три года под почли 15% годовых (14,69% по-моему), а ещё купил ОФЗ и самые надёжные (какие есть) корпоративные облигации на пару лет. По мне сейчас это гораздо выгоднее, чем вкладывать в российские акции. По крайней мере в этих инструментах кидок инвесторов (путем того же манипулирования рынком) менее вероятен, чем в акциях.

[@yurok76]

@@invest_science "Плохой инструмент вполне может быть лучшим из имеющихся, и тогда стоит предпочесть его." - может быть - это лишь предположение, вероятность которого слишком неопределенна. "Проблемы, о которых вы говорите, действительно имеют место быть, но путинский режим существует не первый год, и всё это время результат российских акций был вполне неплохим." - во многих прошлых роликах вы часто говорили про инфляцию и это действительно важный нюанс, который нельзя не учитывать. В России инфляция (даже официальная, в которой мало реальности) за последние 15 лет в среднем 8-10% годовых , что выше чем в развитых странах в 3-5 раз, т.е. значительную часть дохода в рублях мы потеряли. Ну и конечно нельзя не учитывать текущую ситуацию в экономике из-за во*ны, ведь она уникальна по масштабам санкций, ничего подобного не было при путинском режиме раньше. "и тогда будущий результат при прочих равных будет очень высоким (если развитый мир примет Россию хотя бы через несколько десятилетий)." - я думаю процент людей, готовых инвестировать сейчас и "забыть" о прибыли на несколько десятилетий невысок) да и нет никаких гарантий, учитывая историю России/СССР и мировоззрение большинства населения, что даже при смене режима даже через несколько десятилетий мы не получим нового путина, у которого так же будут кругом враги и всё по новой..

[@СаняКозырев-й6п]

@@yurok76 прямо мои мысли, страна дебилов и маразматиков, где каждое последующее поколение живёт хуже предыдущего.

[@God_of_thunder213]

@@yurok76 в Иране фондовый рынок растёт вроде. Риски конечно есть. Но держать деньги дома под кроватью тоже не выход. Недвижку если сдавать то это 4% годовых

[@Максим-в7г8ь]

6:42 "Из 100 000 симуляций только 0,57% имели доходность с поправкой на риск лучше, чем фактические показатели S&P 500 с марта 2009 года по октябрь 2018 года. Другими словами, фактическая доходность индекса почти не вписывалась в диапазон статистических возможностей" Buckingham Strategic Wealth Chief Investment Officer Jared Kizer

[@Максим-в7г8ь]

Антон, поставь галочку в настройках комментов на усиленную проверку, что бы этот долбоящер прекратил спамить

[@Green_Iving]

Да, про 5% помню.

[@CraterSPB]

Здравствуйте! Кто нибудь делает бэк тестинг инвестиционного портфеля? Вы делаете его? Спасибо.

[@Александргор-м8г]

Очень интересно, но ничего не понятно

[@Невин-п5ж]

Ну хз, у меня 3 акции лукойла в сильном минусе, как-то заново лезть не хочу

[@exagma6351]

Доброго времени! В связи с сегодняшней ситуацией существенно пересмотрел свой портфель в сторону безопасности инвестиций. Глобально портфель разделил на две части в такой пропорции: Деньги и их эквиваленты - 34% Активы - 66% Сразу хочу уточнить пару деталей. Криптовалюты я учитываю как валюту, просто более волатильную. И слитки драгоценных металлов, вместе с монетами, тоже считаю деньгами, просто сильно неликвидными (проще сказать "длинными деньгами", которые супер надежно лежат, если уметь их хранить). А так же, я использую акции США и Китая, не смотря на происходящее, потому что уверен, что после урегулирования геополитики, нам дадут свободно торговать акциями Америки на российских биржах, и предоставят обещанные торги через Гонконг. К тому же в таком портфеле, при любых политических проблемах, вполне есть время принять решение продать всю долю иностранных бумаг. В феврале/начале марта этого времени было предостаточно. Представленные инструменты располагаю по принципу ликвидность+риск. Деньги и эквиваленты: 9% - Рубли (кэш/депозиты 50/50) 6% - Доллар 6% - Юань 9% - Металлы, исключительно физические (слитки, монеты, золото, серебро) 4% - Криптовалюты Активы: 23% - Российские облигации (гос, муниципальные и корпоративные в равных долях) 23% - Акции (РФ, Китай, США/ 8%, 8%, 7%) 10% - ЗПИФы рентной недвижимости или их аналоги, без возможности биржевых сделок. 10% - Недвижимость, исключительно для сдачи в найм. Руководствовался исключительно своим опытом и отношением (доверием) к активам. Хотелось бы увидеть здоровую критику по такому соотношению инструментов.

[@invest_science]

Я мало что могу сказать, поскольку не знаю ни вас, ни ваши цели, ни терпимость к риску. Золото - это товар, а не деньги. Криптовалюты тоже сложно отнести к валюте, они также ближе к товарам (прочитайте на Вики определения слов Money и Commodity, второе явно подходит лучше). Если вы покупаете иностранные акции через Россию, они всегда могут быть заморожены. Это относится и к иностранной валюте, если хранить её не в бумаге.

[@exagma6351]

@@invest_science Да, я понимаю что такое криптовалюта и что такое драг/пром металлы. Но конкретно в моем портфеле, эти две позиции исполняют роль замены фиата, крипта - как суперволатильная валюта, которую можно оперативно перевести в рубли, а металлы просто чтобы фиат не хранить и не подвергать инфляции. Те же слитки металлов фактически ничем не отличаются по своей функциональности от валют. Что на слиток, что на любую валюту, кроме национальной, ничего не купишь на территории РФ, только незаконный бартер. С такой логикой, любую валюту на территории РФ кроме рубля, можно назвать товаром. Только физ.металлы, в отличии от фиата, проинфляционный инструмент. Я не владею грамотными финансовыми терминами и определениями, просто использую инструменты с определённой целью. К тому же, текущий курс на слитки доступен онлайн не выходя из дома.

[@exagma6351]

@@user-gb8ii7tf3t Да, кстати, не ответил автору канала на аргумент по заморозке иностранных активов. Да, такое может быть, но просто надо следить за политикой. Ведь активы у российских брокеров заблокировали не 24 февраля, а гораздо позже. Я продавал акции США на spbexchange 28 февраля и 1 марта, как понял что сильно запахло жареным. А потом ещё и доллар продал 2 марта по 106р. И это я считаю что ещё стормозил, не помню работала ли биржа 24-го и 25-го числа. В представленным мною портфеле, акции США должны занимать 7-8%, я не сильно буду переживать о закрытии минусовых позиций. Опять же, если следить за новостями, когда улягутся все риски в геополитике, все мосты euroclear и прочая инфраструктура будет работать как и раньше. Рано или поздно придётся развернуться обратно в глобализацию, а в этом случае можно годами сидеть в бумагах. Ведь блокировка транзакций и разрыв торговых и финансовых отношений не случается просто так ежесекундно без причины, всегда этому предшествуют кризисы и политические конфликты.

[@ЕвгенийНеретин-ы7о]

Какой богатый!

[@Segezmund1]

Отличное дополнение!

[@Денис-ж8ж5щ]

Без нерезидентов, наш рынок будет ещё лет "нцать" рости... Увы, но это так! Все скачки цен на акции, были на 80%, за счёт нерезидентов. Так что, всё. До лучших времён!

[@Sensitive182]

ещё до Крыма, Московская биржа по объему торгов выпала из 20-ки. Так захотели нерезиденты.

[@invest_science]

Рынок растёт за счёт того, что компании зарабатывают деньги, а не из-за присутствия на нём нерезидентов.

[@Sensitive182]

@@invest_science IPO наших компаний редко получались масштабными

[@tapoolkeer]

Если я купил облигацию, а через год она закончилась и мне вернули номинал, мне надо платить 13 процентов с этого или нет?

[@invest_science]

С номинала - нет.

[@ЕвгенийНеретин-ы7о]

А с купонов вычитают каждый раз!

[@MsFedor1989]

Бальзам на душу...

[@oilbase2594]

Очень интересны все эти предположения... кто-нибудь мог предположить что будет СВО ? все риски не учтёшь, все это гадание.

[@invest_science]

Предположить-то можно было, США ещё с конца 2021 года открыто говорили, что Путин готовит нападение. Но конечно это не означает, что вероятность такого события тогда легко было оценить как высокую.

[@Даниил-ф2я7й]

Можно ли утверждать, что акции РФ обгоняли акции США, потому что большинство акций России - акции стоимости?

[@invest_science]

Вероятнее всего из-за того, что они дешевле - это можно называть акциями стоимости, если сравнивать с рынком акций мира.

[@Даниил-ф2я7й]

@@invest_science Если акции России исторически приносят более высокую доходность из-за своей дешевизны, то безопасная ставка вывода из портфеля (при которой портфель не дешевеет и даже растёт) может быть и больше чем 3-3,5% в год? (портфель полностью из акций РФ)

[@invest_science]

@@Даниил-ф2я7й важна не только доходность, но и волатильность. Она у акций РФ также выше, что наоборот занижает безопасную ставку вывода средств из портфеля. Поэтому я бы ориентировался примерно на тот уровень, который был в других странах мира.

[@rimfootbal4490]

Ты как то говорил что у тебя брокер IB ?? Не заморозили тебе счёт или ты не гражданин РФ?

[@invest_science]

Никому из граждан РФ не заморозили счёт, кроме редких частных случаев (подозрение на отмывание денег, посещение Крыма и восточных областей Украины)

[@rimfootbal4490]

@@invest_science про Крым слышал

[@ЕвгенийКрылов-ч4ш]

👍

[@МаксимДанильчук-в4я]

вывод: ЗНАЧИТ ЦЕНА АКЦИИ ВТБ -ПОДТВЕРЖДАЕТ СЛОВА О КОРРУПЦИИ!!!!!!!!!🤣😂🤣😂🤣😂

[@ВладиславКротов-ю2к]

Дядь а дивиденды?))) я за РФ.

[@ДмитрийДмитриев-в4б]

ЕСЛИ КОРОТКО ТО ПОСЛЕ ВЫХОДА НЕ РЕЗИДЕНТОВ МОЖНО ХОРОШЕНЬКО ЗАКУПИТЬСЯ РОССИЙСКИМ РЫНКОМ!! И НЕМНОГО КИТАЕМ К ТОМУ ВРЕМЕНИ УЖЕ НАЛАДЯТ ИНФРАСТРУКТУРУ!!!

[@-Ostwind-]

Но зачем так орать? 🤔

[@ДмитрийДмитриев-в4б]

@@-Ostwind- это было шопотом😂😂😂

[@Джельсомино2024]

Так это 5-7 лет ждать.

[@Singapur4ik]

Спасибо, Антон! аналогов твоей информации нет! будь здоров!!!

[@AP-fx6vv]

в США бабки с дедами сидят на своих постах по 40 лет, где же коррупция? каждый сенатор торгует на бирже (инсайд), где же коррупция? че он там такое сказал? санье в уши. я уже успел миллионером стать и разориться, пока вы тут разглагольствуете

[@1153rus]

стоило тогда добавить как рос.рынок корелирует не с акциями всего мира, а с условными "одногрупниками" - акциями развивающихся рынков и тогда может появится мысль, что если смотреть в эту сторону, то логично брать существенную долю просто на развивающиеся рынки спасибо за выпуск! P.S. Но я, например, беру только развитые + США и совсем немного РФ и Китая)

[@fedornonstop1052]

Развивающаяся страна коррелирует с развивающимися вау. А вообще был отрыв в 2021 от развивающихся когда мы шли вверх, а они вниз

[@AP-fx6vv]

скоро будет великая депрессия в США

[@ВладимирРыжов-я5к]

@Gogo Aridze чей то?)) имхо как раз сво шанс для рос экономки.

[@ВладимирРыжов-я5к]

@Gogo Aridze бред. Россия не совок. Нет того балласта.

[@ВладимирРыжов-я5к]

@Gogo Aridze а иго то тут причём?)) а Китай тоже пал по причине противостояния с Европой?)) сожгли Москву? И что?))) млять альтернативка. Пол века назад американская экономика примерно 40% мировой а сейчас 15 от силы.

[@arthurofdelirian]

...например, биржа может временно закрыться. Как в 1917м)) На 80 лет )))

[@OneGoG]

*Помню этот Чувак топил за "Индексное инвестирование")))))*

[@invest_science]

Чего помнить-то? Я до сих пор продвигаю рациональный подход и сам действую в соответствии с ним. Почти весь мой портфель - это ETF на акции мира.

[@God_of_thunder213]

Чем плохо индексное Инвестирование то?

[@Виктор-к8ь7ы]

Отличное видео благодарю вас Вы молодец лайк в поддержку и респект

[@onet1589]

А что не покупать облигаций и на доход с купонов покупать новые? Если пугает налог, то через ИИС типа Б. Средняя доходность ~10% и радоваться сложному проценту🤔

[@invest_science]

Доходность облигаций исторически была значительно ниже, чем доходность акций.

[@djeixbeuebrixbdud]

@@invest_science на разных периодах по разному. Так же зависит от цели инвестора. У вас на канале кажется было такое)

[@ИльсурМаксютов-д6з]

@@invest_science насколько я знаю, за 22 года доходность российских облигаций была сопоставима доходности акций. И только за последние 10 лет акции приносили больше

[@invest_science]

@@ИльсурМаксютов-д6з не знаю, откуда у вас такая информация.

[@ИльсурМаксютов-д6з]

@@invest_science как я могу вам отправить график?

[@АркадийВязнов]

Антон, как всегда, спасибо за интересную информацию!

[@Investormax]

Антон привет. Лайк естественно. И вспомним 1917 в плане акций. Не надо вкладывать в отечественный рынок, сколько бы они не стОил. Потеряется все..

[@QWERTYyesytrewq]

А ещё вспомним 2022 год. Не надо вкладываться в зарубежный рынок, сколько бы он не стоил. Потеряется все

[@артёмпатрин-п9ь]

@@QWERTYyesytrewq Это только те люди пострадали которые вкладывались через Российских брокеров

[@Meisterio]

«Это только те пострадали» )))) железная отмаза в любой ситуации

[@cucurbita_maxima]

Чтобы вспомнить 1917-й, нужно как минимум иметь возраст 120 лет))

[@Investormax]

@@cucurbita_maxima или открыть учебник истории))))

[@Mister_P.]

Меня уже тошнит от слова "инвестиции" нет уж, спасибо, последние события в нашей стране дали понять, что в России нужно инвестировать в реальный сектор: бизнес, недвижимость, автомобили, товар, валюту (наличную разумеется), я покупал только иностранные бумаги и валюту и то, обособленных акций теперь имею на 35к$, плюс сама валюта зависла в очень плотном колличестве, которую не вывести, ну и фондов финекс на 1.5 миллиона, которые тоже не вытащить. Ну и скажите, на кой хрен такие инвестиции?!

[@Sensitive182]

@@user-gb8ii7tf3t у вас своя страна есть ?

[@ПолинаШанская-е2ф]

Инвестиции это риски, если это не брать в расчет, то и нечего возмущаться. Думаете, богатейшие инвесторы никогда не теряли? Все теряли, на ошибках учатся. Я с начала года до фина в просадке (не прислушалась к финсоветнику) сейчас усредняюсь и инвестировать дальше в китай с бкс думаю. Брокер надежный, в долгосрок самое то. Сейчас акции дешевые, экономика циклична, они всё равно начнут расти когда-то, тогда и будет прибыль

[@lg2058]

Можно поинтересоваться, почему в твоём портфеле нет акций России? А как же диверсификация

[@invest_science]

Они есть, просто их очень мало. Россия - незначительный рынок в мировых масштабах, эти акции весят менее 1% от акций мира.

[@ВячеславИванов-в7е]

Ну и отдельная тема, насчёт "дешевизны" российского рынка, даже если отвлечься от его "мертвизны"😂 А с чего вы решили, что он сейчас дёшев? Не, я понимаю, что здесь собрались адепты "эффективного рынка", "всё уже в цене!" (кстати, как там едется с 4800 по S&P?), но в кой-то веки от религиозных мантр про эффективность можно оторваться да график индекса РТС открыть. В 2014-2016 он дважды падал до 600 пунктов, хотя уровень санкций и любых проблем был меньше существенно, с чего вы взяли что РТС 964 - это дёшево?)) А, на момент записи 1080, ну вот, уже чувствуете эффективность рынка, да?) Он не дешёвый, он очень дорог для нынешней ситуации.

[@invest_science]

По коэффициентам P/E и P/B российский рынок - самый дешёвый в мире. То, что вы считаете, что какая-то информация не вложена в цену, не означает, что это действительно так. Частный инвестор ошибается чаще рынка.

[@ВячеславИванов-в7е]

В текущей ситуации провести хоть какую-то оценку российских акций - невозможно. Рынок, на котором заморожен весь фрифлот нерезидентов, где власть инсайдеров безраздельна, в любой момент могут появиться новые налоги, а экономика в состоянии инсульта, инвестклимат убит на долгие годы и весь капитал бежит - это не рынок, не стоит его оценивать как "обычный рынок". Управляющие, которые с умным видом выставляют таргеты по рустокам, просто не хотят честно сказать своим клиентам - "бегите, глупцы") Как оценить Газпром? По прошлым показателям? А как насчёт потери рынка Европы, падения прибыли на 70% вследствие этого и НДПИ/стройка/распил сверху?) С EPS 20 рублей на акцию и дивидендами в 10 он сколько стоит, 100? Или 70?) В российские акции хомяков загоняют с весны, каждый блогер поёт про "Иранский сценарий" и прочую лапшу на уши. А рынок только выгружают и выгружают. Забудьте. Это не "плохие акции". Это акции, которые невозможно оценить и у которых под вопросом само существование. Брать такое - спекулятивно, когда будет 600-700 по РТС, и к 900 сбрасывать, перекрестившись)

[@invest_science]

Любые активы можно оценить - вопрос лишь в том, насколько точной будет эта оценка. Множество переменных затрудняет её, но не делает невозможной. Рынок оценивает не прошлое, а будущее.

[@VVV-be3xi]

Вот вам несколько тезисов против российских акций. Кроме денег могут быть еще и моральные причины, если вы не поддерживаете политику страны и вкладываете в нее то это аморально. Тезис два, ваш пример с 2007 года это не "вложения в кризис", это лучшие годы россии за последние лет сто, "тучные путинские" их назыаают. Тезис три, да модет сейчас акции и стоят очень дешево и будут сильно дороже лет через 50, но жизнь человека скоротечна, а прямо сейчас все идет к тому что прежде чем станет лучше будет только хуже и российский индекс сходит еще вниз раза в два перед сильным ростом и на это тоже уйдут годы. Вы все время набираете на математику, но мне не нужен "математический рост" в пределах бесконечности, мне нужен рост на пенсию здесь и сейчас, горизонт в пятилетку со средним ростом в 10 процентов и просадками на 50 процентов подойдёт, а рост с горизонтом в 59 лет и просадками по 200 процентов не подойдет никому из ныне живущих

[@invest_science]

1. Покупка акций немного отличается от перевода денег на поддержку "режима", но в целом спорить не буду. 2. Я взял период с 2007 года, потому что он оказался одним из худших для фондового рынка РФ. Могу взять другой период, но тогда доходность будет выше. 3. Рынок акций может показать положительный результат даже при ужасном положении в стране, в том числе на горизонте ближайших 10 лет. Ожидаемый негатив уже вложен в текущие котировки.

[@ktoetosdelal-37]

самое интересное - кто и как смог посчитать уровень коррупции и то вообще означают эти %%

[@invest_science]

Рейтингов стран по уровню коррупции довольно много, все списки плюс-минус похожи. Проценты означают среднегодовую доходность рынка акций в странах с тем или иным уровнем коррупции

[@ktoetosdelal-37]

@@invest_science что никак не проясняет откуда информация о коррупции и такая уверенность в подсчетах. % означает долю чего-то в чем-то

[@invest_science]

@@ktoetosdelal-37 вы можете загуглить любой рейтинг стран по уровню коррупции и посмотреть их методологию. Процент в моей статистике означает доходность в долларах США: "11 процентов годовых", например.

[@ktoetosdelal-37]

@@invest_science занимательно. о %% понял. а вот любая статистика по уровню коррупции - просто трёп и манипуляция, их нельзя брать в расчет. коррупцию невозможно измерить

[@invest_science]

@@ktoetosdelal-37 вы работали в аналитическом агентстве, которое занимается определением уровня коррупции, и этого не удавалось делать? Если да, то откуда вы тогда брали цифры? Если нет, то с чего вы взяли, что если не можете определить уровень коррупции, то никто этого не может сделать?

[@Вячеслав-ц4к2ю]

Помнится видео было про золото, что не стоит его добавлять. Плюс ещё на самом сайте capital gain читал, что золото на исторических данных и росло 20 лет, потом и падало 20 лет. Такое себе, если на 20 лет падения попасть

[@invest_science]

Само по себе золото показывает довольно плохой результат, но если это лишь небольшая часть портфеля, то влияние скорее случайное: может быть лучше, а может и хуже. Учитывая, что в России теперь не так много доступных инструментов, можно подумать и о золоте.

[@Pir0g0va]

Вот когда все нерезиденты выйдут из российского рынка, тогда и будем его обсуждать. Пока дно не пробито, не вижу смысла вписываться.

[@ИльсурМаксютов-д6з]

Ох уже этот маркет тайминг. Что вы делаете тут на канале про пассивное портфельное Инвестирование?

[@ДенисБабич-ч7ю]

Как ты можешь это знать??ты ванга

[@user-f5tv8vg8v]

@@user-gb8ii7tf3t пока 3 эшелон предлагаешь тарить?

[@user-f5tv8vg8v]

@@ИльсурМаксютов-д6з это не он. это понимание очевидного события, которое еще впереди

[@Pir0g0va]

@@user-f5tv8vg8v а вот только сегодня доклад ЦБ вышел. там написано, что это возможно только в случае разморозки наших резервов. не такое оно очевидное.

[@nikolayadamov]

В названии ролика надо убрать вопрос и добавить в конце слов "в ближайшее время". Это будет ответ на этот вопрос. Надо быть реалистами и не отрицать очевидного. У российских акций и так всё было туманно, росли как хотели падали как хотели, как будто кто сидит и дёргает за нитки, а сейчас вообще разговора быть не может. А тем кто в это верит, удачи. В казино когда заходят , тоже готовятся к чему то.

[@leskov0910]

глубокая аналитика)

[@imfam7864]

Чаво? Какое как хотели? Российские акции очень даже поддаются логике

[@nikolayadamov]

@@imfam7864 Таво)))

[@viner922]

Мосбиржа что хочет , то и рисует

[@invest_science]

Скорее участники торгов, а не Мосбиржа.

[@JasperCrow]

*Ты прав в рынок России не надо вкладываться, у рынка РФ нет будущего! Ты хорошо намекнул на это, коррупция в РФ занимает 1е место во вселенной*

[@NewStoryline]

Вы вообще смотрели видео?

[@JasperCrow]

@@NewStoryline да я прикалываюсь))) после Газпром я думаю мало кто в это казино зайдёт

[@РадикБ-н3д]

@@JasperCrow А при чем тут Газпром?

[@РадикБ-н3д]

@@JasperCrow Собрание не утвердило, все по закону. Изучайте регламент батенька.

[@JasperCrow]

@@РадикБ-н3д посмотри график его за 30лет и сделай логический вывод.

[@нехмурыйджонни]

Будущее непредопределено )

[@Meisterio]

Думаешь есть варик что все страны закупят рубль в качестве резервной валюты?

[@нехмурыйджонни]

@@Meisterio Деньги стран третьего мира,как и акции третьего эшелона,мало кому интересны

[@virtualchampionshiptv4200]

А когда оно было определенно?

[@dimoniavam6497]

Ты топишь за акции рф, потому что это основная аудитория жтого канала и по сути выбора тут у людей нет.Но по факту, все эти акции да...несоответствуют своим рискам и не просто корупция, а инвестор в стране тот, кого можно кинуть..подставить, пожертвовать и на нём заработать.Это акции страны в которой цб показал что частная собственность ничего не стоит и они запррсто кинут и весь мир и своих граждан..этот риск и риск падения цен на сырьё не включён и рядом..не говориим о невышедших нерезидентах...бумаги рф сейчас должны выдаваться на сдачу с такими рисками

[@ВалентинТ-х6ц]

1. Является ли справедливой цена бумаг, которые не могут продать все желающие? 2. Если за последние годы ситуация ухудшилась, а акции принесли положительный результат, стали ли они переоцененными или недооцененными? 3. Стоит ли вкладывать существенную долю портфеля в страну в которой, например, с вероятностью 50% может быть отменена частная собственность, но акции которой стоят в 2 раза дешевле аналогов из стран с развитой демократией? А в 3 раза дешевле? 4. Является ли причиной отказа от инвестиций в Россию то, что инвестор не связывает своё будущее с ней? Т.е. в акции всего мира можно вкладывать только будучи космополитом? 5. Является ли критичным для долгосрочного портфеля полное отсутствие в нем акций в течении 2-3 лет?

[@invest_science]

1. Никто не знает. 2. Зависит от того, стали ли компании за это время зарабатывать больше денег, и какая их текущая балансовая стоимость. 3. Зависит от всех других возможностей и терпимости к риску. 4. В акции мира, вероятно, можно вкладывать, если это не приведёт к заморозке активов. 5. При отсутствии пополнений это в среднем уменьшит итоговый результат на ≈10%.

[@андрейантонов-л4с]

Спасибо за видео, как то все теория, а самое большое отличие от других кризисов, так это то что раньше не было столько санкций

[@Джельсомино2024]

@@user-gb8ii7tf3t по прогнозам инфляция д.б. 4%

[@андрейантонов-л4с]

@@user-gb8ii7tf3t по прогнозам у нас контейнер из Китая должен был приехать в мае, а егр до сих пор нет

[@Sensitive182]

Индексы ММВБ и РТС 90-х и 00-х гг. наверняка сильно отличаются от современных по составу и пропорциям.

[@artemblack3481]

Добрый день. Можете дать прогноз на пару лет по российскому рынку по трем разным сценариям (плохой, умеренный, позитивный)?

[@invest_science]

Здравствуйте. Могу дать только один прогноз: предполагаю, что большинство прогнозов не сбудется. Поэтому предпочитаю не пытаться предсказать будущее :)

[@-Ostwind-]

@@invest_science лучший ответ

[@Джельсомино2024]

@@invest_science мой сбудется - стагнация ММВБ 1700-2100.

[@antioh739]

подверждаю, у российских акций нет будущего.

[@QWERTYyesytrewq]

А ты кто, чтобы подтверждать?

[@АлексейМоя-м2ы]

@@QWERTYyesytrewq по ходу тот кто много потерял здесь

[@Meisterio]

Подтверждение получено

[@QWERTYyesytrewq]

@@АлексейМоя-м2ы потерял, а не потеряет в будущем. И подтверждать что-то по поводу будущего не может

[@ЕвгенийНеретин-ы7о]

Мутный график. Бред. Бред...Непонятно, как что считалось, и как оценивался рост доходов, поправки. В чем? В "попугаях"? Если просто в рублях, то одно, если в капитализации компаний, то другое... Это тема научного исследования. Поправки на инфляцию....

[@invest_science]

Какой именно график, на какой минуте/секунде? Если речь про российские активы, то все данные указаны в рублях. Разумеется, указан рост гипотетического портфеля, состоящего из акций индекса Мосбиржи. Речь не о капитализации компаний.

[@ЕвгенийНеретин-ы7о]

@@invest_science Вот тут kzbin.info/www/bejne/e4aYqJSBacmin6M Или вот тут kzbin.info/www/bejne/e4aYqJSBacmin6M. Я понял, но ... если Вы рисуете графики, то надо писать, что на оси абсцисс, что на оси ординат. Это АЗЫ оформления графиков исследования, даже в студенческой работе. А то, получается, в "попугаях" вырос. И еще...рост в рублях и долларах не одно и тоже. Паритет покупательской способности - разный? И что такое "рост портфеля"? Было ли реинвестирование дивидендов? Или только акции "роста"? Какого? Сырьевого? SP 500? с "ихней" стороны? Или другой портфель (Russel 2000)? Состав активов "нашего" и "западного"? Были-ли дивидендные акции? В статистике есть такое понятие, как стандартизация. Как она проводилась в Вашем исследовании? Какие материалы брались для анализа? Непонятно. Надо было привести рост портфелей в соответствии с их покупательской способностью. А то инфляция в странах разная. Цены на услуги разные. Короче, какой-то график, какие-то цифры на оси "У", но ничего непонятно, понятно, что в РФ лучше. А почему? Итог. Вы взялись за очень интересную тему, раскрыть которую в 15 минутах оооочень сложно, но, видимо в связи с недостатком знаний по статистике не смогли полностью ее проанализировать. Или это просто формат популярных роликов.... Нужно оооочень много расчетов, а так огульно утверждать, нарисовав 2 графика, даже без подписей нельзя! Нужно целое научное исследование страниц на 200 формул! Тогда более или менее будет что-то ясно. И стандартизация. Хотя бы условная, по нескольким параметрам. Ничего этого нет. P.S. А, вообще, не верю Вашим фактам. Что такая крутая кривая и коэффициент "А". На западе такие вложения в технологии, столько их, ВВП громадный, просто населения больше, которое очень много потребляет... и вы утверждаете, что в РФ при вложении в индекс в сотни раз (примерно судя по Вашей кривой) увеличивает портфель?

[@ЕвгенийНеретин-ы7о]

@@invest_science Доработайте более подробно. Тема очень интересная. Хотя с другой стороны: Зачем Вы вообще взялись за такую сложную тему, за самостоятельные расчеты без специальных знаний? Проще, возьмите какую-нибудь интересную статью по экономике на e-library, там уже все готово и посчитано, проведена стандартизация. И расскажите нам "своим языком".

[@invest_science]

@@ЕвгенийНеретин-ы7о то, что данные в рублях, очевидно из названия, которое указано над графиком. Акции мира - это индекс акций всего мира. Он же MSCI ACWI IMI. Акции России - это индекс широкого рынка акций России, т.е. индекс Мосбиржи. Естественно, все дивиденды реинвестируются. Данные о доходности индексов уже тысячу раз посчитаны и повсюду лежат в открытом доступе, не обязательно изобретать велосипед на 200 страниц формул.

[@ЕвгенийНеретин-ы7о]

@@invest_science Вы меня не поняли...

[@Али-и5г2й]

Прошу больше про российский фондовый рынок!) Благодарю)

[@luis-orlando-tw]

не инвестор а спекулянт,

[@Даниил-ф2я7й]

Вот интересно, почему когда докупаешь акции РФ доходность ближе к доходности акций мира? 6:01 То есть "усреднение" как-то увеличивает прибыль? В одном из роликов ты сравнивал 5 людей с разными подходами. Так вот там разницы между вложить всё сразу и усредняться почти нет. Ты даже сказал, что находиться всегда в рынке чуть выгоднее.

[@invest_science]

В среднем выгоднее вложить сразу, но периоды бывают разные - в том числе те, где лучше было бы подождать. Конечно, заранее предсказать такой период нельзя.

[@ТемирланТулеев]

👍

[@super5465]

спасибо за очень полезный ролик

[@ВалерийАккуратный]

Спасибо,Антон, за обзор и полезную информацию!!!!

[@Джельсомино2024]

Ранок РФ это боковик 1500-4500 по мамбе и 700-1900 по ртс. Тоска.

[@mars-t]

😂😂😂🖐 да всё тоска в этом мире, реально

[@ігорярченко]

Спасибо👍

[@EsinaViwn9]

Антон, добрый день! Спасибо за ролик. На скрине, где сравниваются РФ рынок и остальной мир, где 17% доходность и там и там. Это доходности реальные или номинальные? Эти ретерны оба в рублях, оба в долларах или один в рублях, а другой в долларах? А ско в % это что имеется в виду? Странно, что ретерн 17%, а ско 38%. В предположении о нормальности доверительный интервал для среднего ретерна накроет 0? Можете ли вы пошарить данные, которые использовали?

[@invest_science]

Здравствуйте. Я использовал capital-gain.ru Номинальная средняя арифметическая (НЕ геометрическая) доходность в рублях, ско = среднеквадратическое отклонение.

[@BRAESKUREHAB]

Давайте рассмотрим период с 1910 по 1925 год. Как там вёл себя российский рынок?)

[@euclid9718]

Пожалуйста сделайте обзор европейских брокеров через которые можно покупать ирландские ETF на акции и облигации на весь мир. А также гармоничный портфель из ETF на акции и облигации, чтобы выйти на пенсию с некоторым капиталом.

[@user-f5tv8vg8v]

вот тебе обзор - нет таких брокеров

[@invest_science]

Если паспорт только РФ, то Interactive Brokers (есть риск заморозок / блокировок, хоть это и маловероятно). Если только паспорт РБ, то SaxoBank. Если какой-то другой паспорт или несколько паспортов, то может быть больше возможностей.

[@euclid9718]

@@invest_science Паспорт гражданина ЕС

[@euclid9718]

@@user-f5tv8vg8v Ни фи га! Есть такая партия!

[@Pavel-ei4rm]

Антон, может вы в курсе и подскажите через какого брокера доступна покупка акций для гражданина Беларуси?

[@ГерманНазаренко-м2ж]

Недавно где-то видел коммент, что в БКС возможно, но это надо уточнять, возможно автор коммента лукавил

[@Pavel-ei4rm]

@@ГерманНазаренко-м2ж спасибо, проверю

[@invest_science]

Если не ошибаюсь, кипрский Freedom Finance открывает гражданам РБ.

[@АннаКизарева]

Антон, а почему в вашем портфеле нет РФ бумаг?

[@invest_science]

Причин несколько, но их можно объединить в одну - не планирую возвращаться в Россию. Из-за этого дополнительная ставка на рубль для меня нежелательна, т.к. я и так получаю доход в рублях, и в случае падения курса пострадаю вдвойне. Надо будет ролик записать на похожую тему, спасибо за идею :)

[@maksd4920]

@@invest_science ждём ролик :)

[@АннаКизарева]

@@invest_science я тоже не живу в РФ, но у меня там деньги остались. Вывести не могу, поэтому инвестирую)) надеюсь на будущее...)) а идея, да, ждём)

[@Джельсомино2024]

@@invest_science по вашей логике у вас только грузинские акции. А, что и коррупция там повыше и эффект низкой базы.

[@invest_science]

@@Джельсомино2024 я не планирую жить в Грузии всю жизнь. Кроме того, резиденту Грузии доступны акции всех стран.

[@MN76.]

Может будет проще вложить деньги на эмиграцию из Мордора и жить нормальной жизнью чем пытатся кормить монстра своими деньгами? 🤔

[@ivprovotorov]

Здрасьте, приехали. "Нет будущего". Интересное мнение. А какие страны в мире еще сейчас строят космодром, например? И зачем построили Амурский ГПЗ, крупнейший в России , людей на работу набирают? Какой-то однобокий взгляд. И 77 % иностранных компаний не ушли из России 🤣

[@Sensitive182]

Для очень богатых есть. В отношении остальных происходит неявный геноцид.

[@YourCoachOnTheCouch]

Что дальше, ролик про то, что поход в казино - не такая уж плохая идея?

[@denish.9528]

У грузин проси поддержки своего канала

[@Денис-ш5о4з]

Хамить не вежливо. Не нравится канал, отпишись.

[@ЛарисаЯценко-к1п]

Здесь не грубят!

[@invest_science]

Грузия и без того поддерживает россиян, которые предпочли уехать. Я, к слову, покинул РФ ещё в 2021.

[@-Ostwind-]

Злой ты, Денис 🥺

[@Джельсомино2024]

@@invest_science а, что идея! Найти вора в законе, там это не проблема, втереть ему эти графики, получить от него деньги в управление и купить билет в США.