Как собрать инвестиционный портфель? Правильная доля акций и облигаций / БКС Live

Какие активы добавить в портфель и как его диверсифицировать? Что будет с российским долговым рынком? И какие облигации покупать и когда?
Эксперты БКС:
- Денис Габдулин, управляющий крупным частным капиталом (advisory)
- Максим Шеин, директор по работе с состоятельными клиентами УК БКС, автор шоу «Без плохих новостей» на KZbin-канале «БКС Мир инвестиций»
Для участия в розыгрыше билетов на фильм «Дурные деньги», прокат которого в России стартует 5 октября, достаточно выполнить три простых условия.
1) Подписаться на наш канал.
2) Поставить лайк этому выпуску.
3) Написать любой комментарий.
Двух победителей выберем случайным образом и объявим на стриме завтра, в 18:00 по Москве.
Полезные ссылки:
Услуга Advisory: bit.ly/3narV4R
Авторская стратегия Максима Шеина: bit.ly/3P6enTF
Топ-7 российских акций до конца года: • Топ-7 акций от аналити...
Максим Шеин в социальной сети Профит: s.bcs.ru/rVPr5
Откройте счет в БКС и получите в подарок акцию до 4000 рублей: bit.ly/3otajSx
Откройте счет в БКС, инвестируйте в течение 10 дней после этого и получите приветственный бонус и кешбэк до 100 000 ₽: bit.ly/3RfqiiT
Подписывайтесь на наш основной канал: @BrokerRu
Подписывайтесь на БКС Экспресс в Telegram: bit.ly/3Xq98QS
Telegram-канал БКС Мир инвестиций: bit.ly/mcsmitg
FAQ БКС: bit.ly/3OyHiiP
Таймкоды:
00:00 Скоро начнем
00:12 Вступление. О чем эфир
01:20 Розыгрыш билетов в кино
02:45 Про распределение и диверсификацию активов
04:52 Как собрать портфель из разных классов активов
07:43 Какой актив показывает худший результат
9:05 Зачем вкладываться в облигации?
10:22 Акции/облигации - точно ли они должны быть в портфеле?
12:08 Защитные активы в портфеле
14:40 Криптовалюта - это отдельный класс активов?
16:11 Сколько кэша должно быть в портфеле?
18:00 Куда разместить деньги на 3 года новичку?
19:10 Кривая трежерис
23:04 Почему японцы продают трежерис США
24:37 Оправдана ли стратегия Баффета?
26:53 Влияет ли ставка ФРС на облигации в России (в том числе замещающие)?
28:57 Если ФРС поднимет ставку до 7%
29:30 Какая бумага - must have для инвестора?
32:35 Что будет на следующем заседании ФРС?
35:35 Рублевые облигации - на какую доходность можно рассчитывать
38:00 Что выбрать - акции или облигации?
40:07 Госдолг России
42:50 Как удвоить доходность за 5 лет?
43:13 Что лучше - длинные облигации с небольшим купоном или короткие бумаги с большим купоном?
44:25 Ответы на вопросы зрителей
44:39 Какие облигации рассмотреть на 3-5 лет?
46:17 Не проще ли разместить деньги на депозит на год со ставкой 13%?
47:20 На кого рассчитан стрим?
47:59 Где держать кэш - в облигациях или в ETF?
48:59 Облигации «Полюса» и/или золотые облигации «Селигдара»?
50:13 Облигации «Роснано» - что с ними? И стоит ли брать?
52:27 Куда инвестировать на 12-15 лет?
53:57 Что делать при снижении ставки?
56:11 Что будет с долларом? И что делать с облигациями?
58:51 Корпоративные облигации - какие выбрать?
1:00:15 Заключение
1:00:30 Розыгрыш билетов в кино
#бкс #бксlive #инвестиции #акции #облигации

[@user-sk4dx1hp9e]

Лайк авансом) Начинаю просматривать эфир. Плохо, что в последних эфирах говорят про облигации ВТБ, но умалчивают, что они только для квалов. Надеюсь текущий гость не допустит этой оплошности.

[@user-kc9hl1ot6r]

спасибо за ваши эфиры, очень ёмко, полезно и доступно, не пропускаю ни одного.

[@BCS_live]

Спасибо, что смотрите нас😇

[@user-ry3om6tn8x]

Денис и Максим - это всегда супер интересный и информативный микс! Новый фильм про инвестиции - отличная новость, уже очень хочется посмотреть!

[@griffis3465]

БКС спасибо за ваши эфиры! Всегда много полезной информации! Максим Шеин как всегда внес позитива в выпуск

[@BCS_live]

Благодарим за просмотр и обратную связь. Рады, что вам нравятся наши выпуски!

[@user-ty7br4vl5p]

Очень интересная и ёмкая информация, можно сказать, целый мини-курс по облигационному портфелю, спасибо 😊

[@BCS_live]

Спасибо за просмотр!

[@user-po9kw2sk8g]

Спасибо за эфир , смотрю вас регулярно и на рбк тоже смотрю вас

[@BCS_live]

Спасибо, что смотрите нас😇

[@BlackDevil-S1000RR]

Смотрю всегда Вас! Очень интересные выпуски!! Продолжайте дальше развивать свой канал!!!!

[@BCS_live]

Благодарим за обратную связь. Рады, что вы с нами!

[@igorturin4281]

Как раз та тема, которая интересует. Спасибо за выпуск.

[@BCS_live]

Спасибо за просмотр!

[@stribl2345]

Спасибо за выпуск, достаточно интересно и полезно

[@sergeyisaev4598]

Спасибо за эфир, очень полезный контент. Давно собирался собрать свой портфель. Учту рекомендации

[@BCS_live]

Спасибо за просмотр! Желаем успешных инвестиций.

[@nastyasmart8866]

Полезный выпуск, еще и конкурс! Даже, если не выиграю, все равно схожу на фильм 😊

[@Satiwool]

Ваши эфиры самые информативные👍🏻

[@BCS_live]

Спасибо! Стараемся для наших зрителей.

[@user-lh5zg5ng1d]

Максим,Спасибо за выпуск!

[@user-iy9yk2ov6n]

Спасибо за трансляции! Информация огонь

[@BCS_live]

😎

[@impression3617]

Искренне благодарю за выпуск и возможность посетить кинопоказ фильма "Дурные деньги". Не могу дождаться, чтобы насладиться этим зрелищем!😃😃😃😍😍😍🤑🤑🤑

[@vb8108]

Полезный обзор, спасибо!

[@DDiman11]

Эх, была бы у фондов БКС комиссия поменьше, тогда бы очередь выстроилась за американскими акциями.

[@olgakos2643]

Спасибо за выпуск! Интересно!

[@user-fh6bm3py7l]

Спасибо большое за эфир, было очень интересно 👍🔥🔥🔥

[@BCS_live]

Благодарим за просмотр😇

[@user-kn2uu8uw7f]

Познавательный выпуск, спасибо

[@BCS_live]

Спасибо за просмотр!

[@user-up1jv9mu7p]

Спасибо за крутой выпуск! ❤

[@BCS_live]

😇

[@FoxFox-zv2fk]

Как всегда отличный выпуск 😊

[@BCS_live]

Спасибо!

[@user-ce4uo9rm7d]

Спасибо большое! Очень полезная информация

[@BCS_live]

Стараемся для наших зрителей.

[@jackvorobey5843]

Кол-во полезной инфы👍 благодарю

[@BCS_live]

Спасибо за просмотр выпуска! Рады стараться для наших зрителей😇

[@user-ut4wt7qe9c]

Очень понравилось👍

[@user-wo6ef4oo7i]

отличный стрим, спасибо!

[@BCS_live]

Благодарим за оценку!

[@user-yd4uo5rt4x]

Спасибо за супер эфиры! Было очень интересно

[@BCS_live]

Спасибо за обратную связь. Рады, что вам понравилось.

[@XEldar1984]

Спасибо за выпуск!

[@tata1980ism]

отличный эфир! буду пересматривать и конспектировать! спасибо!

[@BCS_live]

Спасибо!

[@andybuts8211]

спасибо, за стрим! интересно было послушать!

[@BCS_live]

Рады, что вам понравилось!

[@user-do7bo3zz7q]

Спасибо

[@MVSizov]

Спасибо за полезный выпуск!

[@BCS_live]

😇

[@Ano332]

Просто лучшие

[@sysroot0]

Спасибо вам, теперь жду и ваши выпуски.

[@BCS_live]

😇

[@user-zp4us5fv7u]

Спасибо.

[@user-nu8fg9gd4j]

Отличный эфир, применим 💼 ❤

[@BCS_live]

😉

[@Pozzitiv.]

Как всегда, интересно и полезно для опытных и начинающих инвесторов)

[@BCS_live]

Рады, что вы оценили эфир! Спасибо за просмотр😇

[@RomanT14]

Спасибо за интересный выпуск. Узнал много нового. Нужно будет посмотреть ещё раз, для закрепления информации.

[@BCS_live]

Благодарим за обратную связь. Стараемся для наших зрителей.

[@mybigambitions]

Все будет хорошо🎉

[@user-op9bh4lq8o]

Спасибо за труды!

[@BCS_live]

Спасибо за просмотр!😇

[@user-eu5vl7px3w]

Благодарю Вас за обзор!

[@BCS_live]

Благодарим за просмотр!

[@user-mk5sq5qz3b]

Спасибо БКС, Действительно очень хороший и полезный для развития выпуск 🤝

[@BCS_live]

Спасибо за просмотр. Стараемся для наших зрителей.

[@user-jq8ff2xj2p]

Хороший эфир , грамотный собеседник. Как всегда , все четко , по сути 👍

[@BCS_live]

Благодарим за просмотр и оценку. Рады, что вам понравилось!

[@nastyasmart8866]

Очень интересно было послушать про американский рынок

[@BCS_live]

Рады стараться для наших зрителей😇

[@user-lv5ti8qi3i]

Класс

[@user-tg2pv6bg7i]

Обожаю ваш эфир!

[@BCS_live]

Спасибо за поддержку!

[@SAGARUS78]

Спасибо 👍

[@BCS_live]

😎

[@olegbessonov958]

Отличный эфир!

[@BCS_live]

Спасибо!

[@user-gu7nq1dl4p]

Даёшь билеты на фильм!!! 🙃😉

[@serg6132]

Спасибо за обзор❤🎉😊

[@BCS_live]

Спасибо за просмотр!

[@BCS_live]

Друзья, для того чтобы участвовать в розыгрыше билетов на фильм «Дурные деньги», прокат которого в России стартует 5 октября, достаточно выполнить три простых условия. 1) Подписаться на наш канал. 2) Поставить лайк этому выпуску. 3) Написать любой комментарий. Двух победителей выберем случайным образом и объявим на стриме завтра (5 октября), в 18:00 по Москве. Полезные ссылки: Услуга Advisory: bit.ly/3narV4R Авторская стратегия Максима Шеина: bit.ly/3P6enTF Максим Шеин в социальной сети Профит: s.bcs.ru/rVPr5 Откройте счет в БКС и получите в подарок акцию до 4000 рублей: bit.ly/3otajSx Откройте счет в БКС, инвестируйте в течение 10 дней после этого и получите приветственный бонус и кешбэк до 100 000 ₽: bit.ly/3RfqiiT Подписывайтесь на БКС Экспресс в Telegram: bit.ly/3Xq98QS Telegram-канал БКС Мир инвестиций: bit.ly/mcsmitg FAQ БКС: bit.ly/3OyHiiP

[@runrunning4359]

Спасибо за эфир!

[@BCS_live]

Спасибо за просмотр!

[@runrunning4359]

@@BCS_live хочу билеты😁

[@antonvonmanteufel2057]

Ящик хорошей водки это тоже неплохой актив, важная часть портфеля любого инвестора! Главное не увлекаться купонами…!

[@AlexOborzelli-hk4hc]

Чрезвычайно полезно

[@BCS_live]

Стараемся для наших зрителей.

[@user-oq2hl3cx6n]

Фильм наверное интересный😊

[@nastyasmart8866]

Здравствуйте. Есть рекомендации по выпускам флоатер, доступным для неквал?

[@BCS_live]

bcs-express.ru/novosti-i-analitika/floatery-na-mosbirzhe-kakie-bumagi-mozhno-kupit-v-2023 Здесь в таблице есть список флоатеров для квалов и неквалов.

[@kharinrostov]

Бкс молодцы, отличные аналитики

[@BCS_live]

Спасибо!

[@xn0vax]

Идём на капитал) Спасибо за видео!

[@BCS_live]

Благодарим за просмотр!

[@lom777]

Очень полезно лайк. И про эмитентов рейт рассказали поименно И про трежерис рассказали которые у нас некупить, Полезный час в мусорку очередной я на х2 смотрю.

[@user-yf9kk1gz4t]

о, это нужно прямо наизусть спрашивать!

[@user-xl1tl8vs3w]

Интересно

[@BCS_live]

Спасибо! 😉

[@MrHisMagesty]

Хочу билеты больше всех :)

[@user-bp6cv7lc6l]

Спасибо, очень злободневный эфир. 1 А как и где ориентироваться на доходность замещающих облигаций, достоверна ли доходность указываемая в стакане КВИКА? 2.Какую пропорцию между рублёвыми и долларовыми инструментами выгоднее держать сейчас на 1-2 года? 3. Разве ВДО под 15% выгоднее ОФЗ под 12-12,5 %, спрэд же исторически составлял 4-5% и ждём дальнейшего повышения КС?

[@BCS_live]

У замещающих облигаций кроме бессрочных, в основном фиксированные купоны. В данный момент прогноз на конец 2024 г. предполагает курс USD чуть ниже 90 руб. То есть ожидается умеренное укрепление рубля. Но структура портфеля индивидуальна, зависит от риск-профиля конкретного инвестора Спред сильно сократился. В ряде выпусков премия по доходности к ОФЗ может быть пониженной, так что этот момент стоит учитывать инвесторам.

[@ivanovilig]

Здравствуйте. Скажите, пожалуйста, чем обусловлено различие в доходностях облигаций в юанях, с одной стороны, и замещающих облигаций в евро/долларах, с другой? По идее, они должны занимать одну и ту же нишу в портфелях инвесторов. Связано ли это отличие с низкой инфляцией в Китае?

[@BCS_live]

Здравствуйте. Инфляция в юане действительно ниже. Более высокие ставки по ЗО в том числе также могут быть связаны с бОльшим объемом предложения и навеса продавцов из-за эффекта замещения

[@user-lx1pb8xi2s]

Отличный выпуск. Всегда что-то новое для себя улавливаешь и понимаешь!

[@BCS_live]

Благодарим за обратную связь!

[@bricksmix..9294]

Спасибо за выпуск ! Просто супер. Правильно ли я понимаю если у меня цель накопить капитал ( или на какую то вещь ) я могу смело брать длинные (10-е и дальше облигации) пополнять их как вклад ( докупать ) и при этом будет работать еще и сложный процент?

[@BCS_live]

Спасибо за просмотр! Предложить подходящие под ваши цели варианты инвестирования, а также бесплатно разработать индивидуальную инвестиционную стратегию вам поможет наш финансовый советник. Телефон для связи 8-800-100-5544.

[@user-hr8nh4jw3j]

По идее, лучше же вместо коэффициента Шарпа использовать коэффициент Сортино

[@user-yj6dv8ju6c]

Здравствуйте,на сколько можем прочесть?

[@BCS_live]

Здравствуйте, конкретизируйте, пожалуйста, ваш вопрос

[@user-gf7wb2yr6l]

Почему флоатеры лучше облигаций с постоянным купоном? Особенно если на долгосрок

[@loranastarstorm5254]

Спасибо за выпуск! В розыгрыше участвую 😉

[@BCS_live]

Спасибо за просмотр😇

[@dmitry7478]

Спасибо за эфир! Несколько раз ловлю себя на мысли - ну вот опять эфир пропустил. Было бы здорово публиковать в телеграмме (может даже в закрепленных) расписание эфиров на месяц или неделю. У Дениса брошка из ведьмака?)

[@BCS_live]

Постараемся учесть ваше пожелание.

[@user-cy7wh4zm3h]

👌👍🤝

[@F.i.R.e-hp7hg]

Ребята спасибо за контент, вы крутые. Только вот со звуком у вас проблемы, если исправите то вас будет интереснее слушать. А то как будто в трубе разговариваете

[@BCS_live]

Благодарим за обратную связь. Учтем ваше замечание.

[@lucky_man_spb]

Если выиграю, зачем мне второй билет? И тут не у одного меня такая проблема, да и не каждая девушка пойдёт на такой фильм. Надо суперприз ещё делать С Максимом Шейном можно сходить в кино или ещё с кем-нибудь из аналитиков БКС.

[@Anestesist0606]

Господа, очень красиво говорите, много умных слов. А можно доходность ваших портфелей посмотреть где то? Хотя ключевая фраза была в начале, не слушайте ни кого, сами инвестируйте и придерживайтесь своей стратегии))) Удачи вам ребят, нравитесь, но все это просто болтовня!

[@BCS_live]

Добрый день. Ознакомиться с доходностью наших инвестиционных продуктов можно на официальном сайте. Стратегии автоследования тут: bcs.ru/foryou/strategy. Информация по доверительному управлению тут: bcs.ru/foryou/du.

[@user-kb5xb6rj7o]

Спасибо что сэкономили мне час времени 😅

[@user-tg2pv6bg7i]

Интереснее про российский рынок было бы слушать

[@just_luck4369]

Жду стрим по методам анализу

[@diehardman8554]

Можно слайды прикреплять к видео ?

[@BCS_live]

Пожалуйста, уточните ваш вопрос.

[@diehardman8554]

@@BCS_live графики, которые показывают в течение эфира

[@BCS_live]

Diehardman постараемся учесть ваше пожелание.

[@slavikvinchester3402]

Когда лучше начинать покупать облигации? Чтобы не искать идеальный экстремум min

[@BCS_live]

Предлагаем ознакомиться с нашей новой стратегией по облигациям bcs-express.ru/novosti-i-analitika/rynok-ofz-i-valiutnykh-obligatsii-prognoz-do-kontsa-goda-i-na-2024

[@user-uf5ws4py2n]

Пойду в кино завтра 🎉

[@Yarik_Pla]

Интересно, конкретно и просто. Молодцы.

[@BCS_live]

Благодарим за обратную связь!

[@and-rew8252]

Хочу в Кино. 🎉

[@user-on4sx2wb2j]

Хочу в кино, а денег на билет нет, так как все потратил на акции😢

[@user-on4sx2wb2j]

Причём акции Мечел)

[@user-in6gg3yu5l]

Интересный,грамотный гость Денис Габдулин.

[@BCS_live]

Рады, что вам понравился приглашенный гость😇

[@hlopunya]

Здравствуйте, при всем уважении, но по-моему "угу" слишком много. Спасибо за информацию 👍🏻

[@BCS_live]

Благодарим за информацию. Постараемся учесть ваше замечание.

[@user-rp2kr9uk2k]

Топ портфель от аналитиков БКС: 50% акции предбанкротного Мечела и 50% облигации предбанкротного Роснано.

[@kitetime5509]

Ч+

[@user-hb6zh2ys6f]

Интересно,но не для широкой аудитории😉

[@BCS_live]

😎

[@bav10rus]

Комментарий

[@user-vk7vt7np3x]

Денис Лучше рассказал бы слушателям Как можно купить клиенту активы дороже рынка😂

[@fratr]

Как будто из 21 года видео...

[@hurupchik6262]

Вывод, выходите в кеш, впереди апокалипсис, выживут лишь крупные акулы, хомяки если и выживут, то заимеют огроменный минус который долго будут ждать плюса.

[@user-wf6xm1kc4c]

Привет Максим) к сожалению сейчас на рынке все будет плохо)

[@user-mq5yq1xo8s]

Дурные деньги не пахнут

[@user-cz9tc2oy3t]

Инвестор за место крипты в портфель может взять водку - в неё тоже люди верят 😂её всегда можно обменять на финансовую валюту или на услуги 🎉 скрасит любые риски на рынке

[@user-wf6xm1kc4c]

Инфляция будет расти. акции полетят вниз. курс доллара улетит в космос и ставка цб будет расти. в бюджете не будет денег. и все понятно почему(

[@user-hy9rz4ww3z]

Да, ты будешь старый и умрешь в одиночестве и в пессимизме. Выше нос, будь умней и заработаешь.

[@user-wf6xm1kc4c]

@@user-hy9rz4ww3z миру мир

[@Caburu1191]

Опа опа, это что сейчас спикер сказал? "На сроке 5 лет и более акции не могут дать отрицательную доходность...". Агаааа, попался! Посмотрите индекс MCFTR с 10.12.2007 по 05.01.2015. Те кто зашёл в индекс акций России в начале декабря 2007, через 2583 дня или более чем через 7 лет получил доходность в -2,42%, и это без учёта налога и комиссий фондов. Пойман за руку как ДЕШЁВКА! Ахахахаха. И это только рынок РФ после распада СССР. А про рынки других стран я вообще молчу, где в той же Америки можно было ничего не заработать просидя почти 20 лет в акциях. В общем не обнадёживайте так начинающих инвесторов. С них розовые очки нужно снимать, а не поправлять, чтобы лучше сидели.

[@user-zk9bq6wg4y]

БКС как раз таки розовые очки и не дает. Наверняка этом ненароком вышло, тем более, что вы говорите про кризис, потрясший весь мир в 2008. По мне так их спецы профессионалы и дают объективную аналитику на все случаи жизни и не подстраивает прогнозы под себя как этот делает тот же Тинек, вот ему бы я вообще не доверял, тем более в наше время

[@user-vk7vt7np3x]

Денис габдулин мошенник и аферист Лучше бы рассказал Как можно, замутить чтобы Для клиента купить активы дороже рынка...

[@nickname9227]

Интересно и познавательно. Всем адекватным гражданам доброго здравия

[@BCS_live]

Спасибо! 😇

[@tigyan]

"угу" немного задолбало

[@bazacobratate]

Очень интересный выпуск, спасибо!

[@BCS_live]

😇