Почему я избегаю дивидендов? / Дивиденды и жизнь на пассивный доход

Зачем вам SWIFT, если есть Moneyport?
Создать личный кабинет - clck.ru/35S7oY
Подписаться на телеграм канал - t.me/+Zhf-ylQxsos4MzEy
Мой Телеграм-канал: t.me/invest_science_channel
Поддержать канал с российской картой (спасибо!) - boosty.to/stockmarket/
Поддержать канал с картой иностранного банка (спасибо!) - / investscience
Карта Тинькофф: 5536 9138 0537 8086
Связь в Телеграм: t.me/invest_science
Почему "жизнь на дивиденды" - не самая оптимальная стратегия вывода средств из портфеля? Какие есть альтернативы, какие их преимущества и недостатки? Разберём, как можно улучшить и оптимизировать популярное на западе "правило 4%".
-------------- РЕФЕРАЛЬНЫЕ ССЫЛКИ ---------------
► Tinkoff Black - моя основная карта для России: www.tinkoff.ru/sl/1i3roccjfC9
► Тинькофф Инвестиции - удобный брокер, но с высокими комиссиями: www.tinkoff.ru/sl/60uGIV42LGD
► Interactive Brokers - бонус 1% на все пополнения в первый год (без доп.условий): ibkr.com/referral/anton180
Мой основной брокер. Подходит не всем, особенно если вы живёте в РФ
-------------- РЕКОМЕНДУЮ ПОСМОТРЕТЬ ---------------
Покупать ли акции России? - • Стоит ли покупать росс...
Единственный способ заработать на бирже - • Единственный Способ За...
--------------------------- ТАЙМКОДЫ ----------------------------
00:00 Дивиденды
06:00 Правило 4%
06:48 Правило 4% с максимальной гибкостью
07:05 Стратегия Vanguard
08:24 Сравнение стратегий
09:24 Правило 4% на прошлых данных
10:49 Правило 4% с максимальной гибкостью на прошлых данных
12:22 Стратегия Vanguard на прошлых данных
15:21 Итог
#акции#фондовыйрынок#инвестиции

[@invest_science]

Подпишитесь на телеграм-канал на случай блокировки Ютуба в РФ: t.me/invest_science_channel

[@LuchTarot]

Антон, добрый день! Примите поздравления со 100 000!) Спасибо, как всегда информативно и полезно.

[@lg2058]

Отличное закрепление уже пройденого материала в прошлых видео. Спасибо.

[@user-xp4bd9cm8f]

Антон, поздравляю с преодоление рубежа 100 тыс. подписчиков!

[@invest_science]

Спасибо!

[@xaramykt7766]

@@invest_science и никакого бонусного выпуска?)

[@krassnow8963]

Интересно, спасибо, надеюсь доживем до возможности использовать этот метод))

[@gleb4059]

Поздравляю с 100к подписчиками :)

[@invest_science]

Спасибо!

[@axmed0207]

Поздравляю со 100 тысячами подписчиков!

[@invest_science]

Спасибо!

[@pummy]

приятный ты чел, очень нравится твой подход в ведении канала, спасибо за контент

[@AntonKlimenkov]

Классная прическа, осталось сменить рубашку

[@invest_science]

Я большой любитель менять одежду! (Раз в 7 лет)

[@user-gv3nh9ek2h]

На майку-алкоголичку😊

[@ProMathematics]

@@invest_science А в СССР десятилетиями в одной и той же одежде ходили, такое качество было! Не то что сейчас одно барахло рвущееся и ломающееся. Потому что о народе заботились, а не о том, как побольше нажиться на продаже очередного товара!

[@user-yz7hh6cc8p]

​@@ProMathematicsесть одежда хорошего качества, чуть дороже, нужно уметь выбирать, проблема в СССР была с ограниченым выбором, а сегодня наоборот, выбор большой

[@SergeyPuzankov]

@@invest_scienceЭта рубашка - твоя самая успешная инвестиция (возможно теперь её потеснит продажа волос)

[@Jetmc1]

Очень интересное видео. Огромное спасибо автору! Последняя стратегия больше всех понравилась. Теперь буду знать,на что ориентироваться, хоть и далеко ещё до пенсии)

[@jhopp7990]

Антон - стрижка огонь, тебе очень хорошо👍 Красавчик! Ну а видео топ, как всегда.

[@mr.denotello1975]

Спасибо! Как всегда круто

[@user-dn4qc3rw8z]

100к! Поздравляю!

[@invest_science]

Спасибо!

[@1vladb0y1]

Спасибо, хороший материал

[@Rushkovskiy_Alexey]

Отличное энергоемкое видео. Очень хорошо донесены мысли!

[@greggreg6167]

Всегда интересно слушать . Познавательно очень

[@user-hv3pp3cu9l]

Автор сменился ?

[@invest_science]

Да - заменили на такого же, но подстриженного.

[@x-neimi4493]

:D

[@ashek800]

Воду горячую отключили

[@user-vq3tr8fi9t]

Лёва Аккерман

[@Tataritarism]

Это всё нейросети

[@user-gf6xj4tu7d]

Если налоговое законодательство поменяют, то байбеки могут потерять свою выгоду. Такой сценарий возможен. В чем выгода государству упускать налоговые доходы с дивов?

[@SamuelBSR]

На байбеки уже много катят бочку, т.к. в отличии от дивов, компании имея инсайдерскую инфу могут манипулировать рынком прямо перед байбеком, чтобы например купить дешевле.

[@user-yu6yt1jp8v]

Как должны изменить законодательство, чтобы пришлось платить налоги без получения дохода?

[@lidia2827]

И вам спасибо за полезную информацию👍👍👍

[@QwertyQwerty-ix8gq]

Смена имиджа пошла на пользу, так гораздо лучше. Успехов Антону, роста подписчиков и спонсоров.

[@user-pi8eg8ms8q]

Всё круто , стратегии огонь , вопрос один ? Где взять 🍋

[@soulisentssoulisents8724]

О, спасибо за новый ресурс моделирования. Я до этого portfolio visualiser пользовался, но там данные с 1973го года.

[@user-kd6tr5hf8k]

Спасибо большое Вам за полезную информацию 👍👍👍🤝👏

[@travel-relax]

Отличное видео! Спасибо!!!

[@KappelPadla]

Как вы считаете показатель инфляции для своего портфеля?

[@user-zi5kg4ep4v]

Вам очень, идёт, красавчик, спасибо за труд на канале, очень интересно всегда!

[@nataliaedlis6717]

Спасибо!!!

[@lopuxilo]

Спасибо!

[@mitiderat5099]

Здравствуйте, Антон. Меня интересует вопрос о долгосрочных инвестициях в ETF и облигации. Допустим, я вложил деньги постоянно в течение 20+ лет в эти инструменты, и наконец начал выводить суммы ежемесячно/ежегодно, чтобы обеспечить себе жизнь. Не возникнут ли проблемы с налоговой службой из-за происхождения этих денег? Ведь в течение 20 лет я ничего не декларировал, и теперь извлекаю довольно крупные суммы через брокеров. Особенно если я уже не работаю и у меня нет других доходов. Единственное решение, которое я вижу, - сохранить где-то все эти ежегодные отчеты брокера. Кто-нибудь сталкивался или слышал о подобных проблемах? И вообще, может ли это стать проблемой?

[@picheneg]

Добрый день. Хорошо бы сделать видео как и где покупать иностранные фонды. Какие существуют инструменты(приложения, брокеры)для инвестирования именно в иностранные фонды. Какими пользуетесь именно вы. Спасибо за познавательную информацию.

[@andreikuznetsov4687]

У меня вопрос про кареляцию фондов трежерис например IS04 и ставки цб США, в чем взаимосвязь? , часто слышу но не понимаю, ну или я тапочек

[@GGG56.]

Большое спасибо за видео Как вариант было бы интересно узнать про оптимальное повышение риска для тех кто ещё очень далёк от выхода на пенсию и готов сильно рисковать ради большего дохода, стоит сделать перевес в развивающиеся рынки или взять небольшое кредитное плечо на широкий рынок?

[@invest_science]

Про развивающиеся рынки - не факт, хотя возможно вам будет полезно это видео: kzbin.info/www/bejne/m6S1nqZ-asybeassi=D_AZCSMt26ssaUVj По кредитному плечу многое зависит от ставки по кредиту: kzbin.info/www/bejne/p3PPk6CoqtSdaa8si=-3mntBAKOWbBWJd8

[@GGG56.]

@@invest_scienceспасибо 👍🏻

[@user-ue1bg9od7d]

Зачем вам высокие риски? Вы так на пенсию и не накопите. Вы берите среднюю доходность рынка и всё.

[@npucT]

Антон ( подглядел Ваше имя у комментатора ниже, надеюсь вас так и зовут) , добрый день! Есть несколько пожеланий / вопросов. 1) спасибо за ваши видео , они реально очень полезные для людей интересующихся/занимающихся инвестированием! Сам занимаюсь инвестированием с 2018 года и многие вещи, о которых вы говорите ,уже давно знаю, но "повторение-мать учения" как говорится :) 2) Поздравляю с серебряной кнопкой! В связи с этим есть маленькое пожелание - было бы неплохо , если бы Вы представлялись в начале каждого видео, уже пора :) 3) я как и Вы ( если я правильно уловил суть ваших некоторых высказываний в других видео) являюсь адептом пассивного инвестирования ( в ЕТФ,БПИФ ) и, как и многие подписчики вашего канала, являюсь гражданином РФ без статуса квала и нынче весьма ограничен в выборе инструментов для пассивного инвестирования. В связи с этим хочу предложить такую тему как разбор торгующихся БПИФов на московской бирже, хотя бы в общем её осветить ( например, насколько существующие БПИФы на облигации интересны для инвестирования с учётом комиссий УК; проанализировать насколько грамотно диверсифицирован БПИФ TRUR, объяснить как генерируют доход БПИФы по типу LQDT, разобрать хотя бы в общем всё разнообразие БПИФов акций ( какие индексы отслеживают и тд). Как Вы смотрите на такую идею?

[@invest_science]

Здравствуйте! Спасибо за поздравление!) Идея разобрать БПИФы - вполне хорошая, вероятно я сделаю такой ролик в ближайшем будущем. Про БПИФы на акции есть вот это видео: kzbin.info/www/bejne/aXaYZZSXh6h1b9k

[@AndreySazonov]

@@invest_science я бы к этой просьбе добавил что было бы хорошо поговорить о новых фондах, которые теперь торгутся в рублях, но которые состоят из западных ETF или акций. Например TSST и TEUS. Менеджер Тинькоa инвестиций сказал, что рисков блокировок нет, так как хранятся бумаги в каком то секретном депозитарии, который никто даже из сотрудников не знает. Звучит непонятно. Можно ли этими бумагами повысить диверсификацию портфеля из акций?

[@iromanovsky]

Спасибо, это полезно, понятно, прагматично.

[@vounder_vvv]

Тебе очень идет новый прикид) Подскажи, ты всё еще с хвостиком или уже нет?

[@invest_science]

Нет

[@ivanfyuk2897]

Антон, добрый день! Кроме портфеля 20% облигации и 80% акции рассмотри, пожалуйста, ещё популярные портфели для пенсии: а) 70% облигации 30% акции, б) 33% акции, 33% облигации, 33% золото

[@yasuoo314]

Так на облигациях же очень далеко не поедешь, капитал сохранить можно, там 2-3% получить и хватит с них

[@yasuoo314]

Золото скорее просто для сохранения денег, оно же не волатильное

[@bocha73]

​@@yasuoo314ну как сказать. В напряженные времена цена золота кратно растет, ибо падает привлекательность как акций так и облигаций(А следовательно и спрос), так как все это может рухнуть в любой момент, А золото вот оно

[@vounder_vvv]

3 недели назад увидел твой комментарий, мол, успеть бы до НГ набрать эти 100к подписчиков, ну в общем-то и побежал смотреть весь твой канал и ставить лайки - кормить алгоритмы ютуба. А теперь поздравляю, и, да, можешь не благодарить) А за стратегию тебе спасибо, её-то и буду когда-нибудь использовать!

[@invest_science]

Спасибо! Приток подписчиков в последний месяц очень высокий по сравнению с предыдущими!

[@SergeyPuzankov]

выдохнуть можно будет, когда обгоним князева по подписоте)

[@yuliasoboleva8498]

Мне очень понравилось, но сам я хочу применить стратегию заключающую в себя следующее. Например вырос насдак в этом году на 30 процентов срезаешь / и проедаешь их, пока рынок вновь не вырастит.

[@vladimiryakunin8169]

а если упал на 30%, то докладываешь?)

[@donkaster9738]

@@vladimiryakunin8169 почему бы и нет?

[@tapoolkeer]

@@vladimiryakunin8169 идешь на завод

[@VOIixiIOV]

Согласен, с меня в моей ситуации, дядя сэм берет 15% с дивов, но если я продаю акции с прибылью, то ничего не берет. Я нерезидент и не гражданин сша. Но это единственная выгода роста над дивами. Компания может вместо выплаты дивидендов, направить деньги на развитие и ... Провалиться. Как например Т - купили актив за дорого, через несколько лет избавились с огромным убытком. Или акции компании могут расти за счет развития и байбеков, а когда вам надо будет продавать, придет бестолковый менеджер и уронит акции. Вот хорошая вещь, когда компания на излишки кэша погашает долги. А то многие раньше набирали в долг под низкие проценты, и делали байбэки. В этом тоже хорошего мало.

[@lavr_ant]

Все понятно объяснено, спасибо. Жаль только у меня денег нет.. Хорошо, что у всех остальных в России есть!

[@user-vx5ku8so9m]

Этих остальных немного.

[@user-zk3lc4nt5e]

Пархай как бабочка, жаль..что я толстый

[@pavloed5470]

Как вы живете без денег то? Сами выращиваете и добываете еду?

[@lavr_ant]

@@pavloed5470 странный вопрос

[@imperium8717]

Инвестируй в себя (в свой мозг) и у тебя будут всегда деньги!

[@MykytaDzhus]

У меня всё ещё остаётся вопрос по поводу вывода средств. Что выгоднее выводить один раз в год или каждый месяц? Может есть какие-то другие стратегии? Буду благодарен за ответ.

[@andry5053]

Если налог и комиссии одинаковый в обоих случаях, у вас есть финансовая подушка не учитывая ценные бумаги, выводите каждый месяц. На деньги оставленные на бирже все еще начисляются проценты. Но это голая теория и на практике возможное потраченное вами время на оформление вывода средств/декларацию не окупится гипотетической выгоды от сохранения денег на бирже

[@user-bp8vg9pr3z]

Лайк за прическу)) Только ради неё тебя и смотрю 😍

[@virtualchampionshiptv4200]

Дивиденды на российском рынке не только нестабильны, но и крайне высокие. Если жизнь на 4% непредсказуема, то что говорить о 7-8%, которые дают дивиденды компаний РФ?

[@vlastelinrobotov]

Никто не запрещает тратить 4%, а на остаточные 3...4% еще больше акций брать. =)

[@virtualchampionshiptv4200]

@@vlastelinrobotov многие блогеры заявляют, что хотели бы жить на дивиденды именно.

[@donkaster9738]

@@virtualchampionshiptv4200 Жить ТОЛЬКО на дивиденды не стОит, потому что они нестабильные, а жить совсем БЕЗ дивидендов не рекомендуется, потому что они, как вы сами сказали, высокие.

[@rabies8291]

Я думаю что лучше жить с купонов, потому что на данный момент это более прогнозируемо. А разницу между проеденным и сберегаемым докидывать в акции.

[@no4e]

Этот дроч с +5%/-2.5% интересный, как чистая мат модель. В реальности проще определить уровень повседневных трат (что меньше всех трат) и выводить его всегда. А непостоянные траты переносить на периоды ргста рынка. Рынок вырос - сделал ремонт, купил технику, зимнюю одежду, отложил сверхдоходы в короткие и средние облигации. Рынок упал - не делаешь крупные траты и/или тратишь отложенные на пике облигации.

[@kitten-free]

это называется маркет-тайминг. рынок упал - купил. рынок вырос - продал. профит! только одна проблема тут - прошлый результат не определяет будущий. например в прошлом году акции стоили 100 рублей а в этом - 110 - ты решил что рынок вырос и продал, сделал ремонт. а в следующем году акции стоят уже 150 - ты продал на лоях. обратный пример: в прошлом году акции стоили 100 рублей а в этом - 90 - ты решил что рынок упал и отложил ремонт до лучших времён, на зарплату докупив акций вместо ремонта. а в следующем году акции стоят уже 50 - ты купил на хаях. вы занимаетесь гаданием на кофейной гуще, иначе именуемом маркет-таймингом, т.е спекуляцией

[@no4e]

@@kitten-free только ситхи и душнилы всё возводят в абсолют. манипуляция используемая вами в дискуссии называется - соломенное чучело. погуглите что это и не используйте впредь в разговорах со взрослыми.

[@anton_nikitin]

Подскажите, где можно найти тикеты европейских аккумулирующих etf? Аналог VT интересует.

[@invest_science]

kzbin.info/www/bejne/rYa3laqdpN1oh9k

[@PlayGames-qy2sg]

Я покупаю дивидендные акции, а другими спекулирую) все норм пока что)

[@alexanderp258]

Было бы интересно узнать ваше мнение об облигациях. Нужны ли они вообще в портфеле если жить на 4% с капитала. Выживаемость портфеля лучше чем больше порция акций. Да волатильность выше, но мы же хотим повысить шансы жизни с капитала. К тому же доходность облигаций < 2% не очень то перекрывает девальвацию валюты с которой платить налоги. Спасибо

[@djeixbeuebrixbdud]

Великая депрессия акции -90% . Как будете выживать?)

[@artlawyer2024]

Первая соточка!!! Поздравляю!

[@invest_science]

Спасибо!

[@topadvert.]

Лайк за то , что подстигся)

[@user-jj7ne1lh8k]

Ещё вариант - выводить относительно фиксированную небольшую часть в 1-2% в год. А остальное передать в следующее поколение, которое будет дальше наращивать капитал.

[@user-vx5ku8so9m]

На моей жизни финансовая система РФ дважды рухнула в 1991 и 1998. И сильно пошатнулась в 2008, 2014 и 2022.

[@tapoolkeer]

Пусть следующее поколение само копит

[@user.huuzer]

@@tapoolkeer пусть следующее поколение кормит нас на пенсии :-)

[@jennyjen4836]

ага, в США следующее поколение этот капитал быстро транжирит. Это во многих фильмах аж упоминается, что человек всё, что родители копили потратил и остался ни с чем, тк не умеет зарабатывать.

[@tapoolkeer]

@@jennyjen4836 ну и пусть. Пусть транжирит и не знает, что такое работа

[@iromanovsky]

В можно обзор популярных в мире пенсионных фондов vs рекомендуемые вами стратегии? Быть может все уже есть, готовенькое, а может они больше работают на свою выгоду?

[@user-jn5gi1ve3r]

А, что за софтина использовалась при расчётах?

[@invest_science]

ficalc.app/

[@user-jn5gi1ve3r]

Спасибо

[@yto4ka00]

А не существует ли стратегии постепенного увеличения ставки вывода? ведь чем больше возраст тем больше риск умереть не воспользовавшись всем своим капиталом.

[@donkaster9738]

В Австралии персональные пенсионные фонды организованы именно так: возраст: 55-64 4% от суммы на начало года; 65-74 5%; 75-79 6%; 80-84 7%; 85-89 9%; 89-94 11%; 95+ 14%

[@user-xj2nu1nn9m]

Я потом еще раз посмотрю, чтобы переварить. И тогда прокомментирую.

[@seatconnect224]

А как снимать? Всю сумму в начале года или ежемесячно? Разные подходы все меняют

[@kuprusa]

Ежемесячно, если снимать раз в год часть денег будет просто лежать мёртвым грузом и не работать.

[@seatconnect224]

@@kuprusa и какой процент снимать? В рамках месяца может быть сильная волатильность и просадки, в по итогу года плюс, расчет выйдет еще сложнее

[@kuprusa]

@@seatconnect224 я так понимаю делаешь расчёт на год, снимаешь ежемесячно.

[@gromfer708]

@@seatconnect224 ты в начале года фиксируешь размер, подсчитываешь, например 1 млн рублей. Записываешь/запоминаешь эту сумму, и далее делишь на 12 и берешь одинаковыми частями. Но считать уже ничего не нужно, сумма фиксированная. Я так это вижу

[@azamatshegenov5716]

Что вы думаете про стратегию 100% акций в молодов возрасте и постепенное увеличение доли облигаций с годами чтоюы дойти к 80% облигаций к выходу на пенсию.

[@invest_science]

Зависит от возраста, в котором человек выходит на пенсию. 80% в облигациях - звучит слишком консервативно, на прошлых данных при периоде в 30 лет более агрессивные портфели (хотя бы 50/50) будут работать лучше.

[@xakkep9000]

Финансы имеют логнормальное распределение. Смотреть на суммы неудобно. Возьми логарифм и смотри на разброс масштаба. Сразу видно к какой сумме стремится распределение. И во сколько раз от этой суммы оно отклоняется (в два,в три раза)

[@user-sv5fv2vh8n]

будет создан закрытый канал с разными вариантами прически и одежды? ❤❤❤❤

[@invest_science]

Да, уже занимаюсь этим, называться будет "Доказательная Мода"!

[@AAK0278US]

А как насчет дивидендов с бумажной недвижимости,может снимите видео о дивидендах с REIT? Спасибо за качественный контент!

[@invest_science]

Видео про REIT: kzbin.info/www/bejne/fHyrh5iEqLl8d6M Пусть и старое

[@Saniok24]

Хорошая стрижка

[@user-pi2zh7ep7y]

Спасибо за видео. Вопрос. Если живешь в России, а счет в IB. Какой процент инфляции использовать при расчете суммы вывода? Российский в рублях или американский в долларах?

[@invest_science]

Если вы не планируете уезжать, то результат стоит считать в рублях, отнимая российскую инфляцию. В долгосрочной перспективе он должен быть примерно таким же, как и результат в долларах после вычета инфляции в США.

[@user-pi2zh7ep7y]

@@invest_science Спасибо за быстрый ответ. Но я имел в виду, например, второй год жизни с капитала. Пусть с того же миллиона долларов в первый год вывели 40000$. Допустим, за год портфель вырос. По третьей стратегии на второй год считаем 40000$ + 5% + процент инфляции. Брать инфляцию США или пересчитать сумму в рубли и брать российскую инфляцию? Для варианта, что живешь в России и тратишь рубли. Хотя для вывода все равно придётся пересчитать в доллары или юани)

[@invest_science]

Если в первый год вывели 3.800.000р, то во второй будет 3.800.000р + инфляция за год. Например, 3800000*1.1=4.180.000. Все расчёты должны быть в рублях, если вы живёте в России и это основная валюта ваших трат.

[@user-pi2zh7ep7y]

@@invest_science Спасибо. Все понятно.

[@user-nb3hw6lu5q]

Определённо гибкость это крутая тема при трате капитала. Мне лично зашла вторая стратегия, когда ты выводишь 4 % от капитала каждый год. Если её доработать, то она идеальная на мой взгляд. Допустим ты выводишь 40000 долларов в первый год, а во второй год 80000 из-за роста рынка. Тут ведь тоже можно проявить гибкость и здравый смысл, если потратить допустим 60000, а 20000 положить на депозит/краткосрочные облигации. Благодаря этому мы во-первых снижаем волантильность трат. Во-вторых по сути происходит как бы "ребалансировка" активов, в более плохие годы выводим меньше, в хорошие больше.

[@user-nb3hw6lu5q]

Это по сути похоже на третью стратегию, но суть немного другая)

[@invest_science]

Это действительно очень похоже на третью стратегию, но с бо́льшей волатильностью) При этом ребалансировка там всё равно будет: если портфель сильно упал, а обстоятельства не изменились, нужно восстановить прежние пропорции.

[@user-hz3tr9bu1h]

Снимите новое видео, что как собрать в новый портфель из русских акций

[@user-vx5ku8so9m]

А из татарских?

[@Jokkerina]

О, вы постриглись! Вам идет😊

[@user-zi8cz1vr9k]

Ну уж нет,лучше голубые фишки которые платят стабильно выплачивающие диведенды.

[@epyu1]

Ну можно дивиденды направлять в капитал?

[@user-vy5nf8jy4d]

Отметил 100к подписчиков, сходил в парикмахерскую :))

[@ptokmakov465]

а почему при байбэках нет необходимости "сразу платить налоги"? Речь идёт о том, что в среднем байбэк происходит где-то там в середине налогового периода и налога за него придётся заплатить через в среднем 6 месяцев (когда акции у вас были в итоге куплены в плюс)?

[@invest_science]

Байбэки (вместо дивидендов) приводят к тому, что акции растут. Если акции растут, вы можете их держать и не платить налоги до момента продажи. А продать можно и через 30 лет, причём возможно и вовсе без налогов (например в России есть ЛДВ, в других странах есть другие льготы). На дивиденды льгот и вычетов обычно нет.

[@user-gi4mz5qy7e]

Ничего про альтернативную стратегию вместо дивидендной. Как и сколько выводить мы сами придумаем. Как накопить капитал?

[@invest_science]

Это огромное заблуждение: составить стратегию вывода средств гораздо, гораздо сложнее, чем накопить средства. Чтобы накопить, вам нужно просто откладывать часть доходов и инвестировать в широкий рынок акций, облигаций, возможно в золото и недвижимость. В рынки всех стран, которые вам доступны. И ждать, пока капитал приблизится в целевой отметке. На это способен кто угодно, без особых навыков и умений. Но вот *выводить* деньги - гораздо сложнее, т.к. заранее никто не знает, сколько проживёт, а деньги могут закончиться слишком рано.

[@kyoto4684]

Извините что вопрос не по теме, но я все таки надеюсь получить ответ или ссылку на видео на эту тему. Мне не понятно когда именно можно или нужно продавать активы. Допустим я вкладывал по 20% дохода в течение 30 или 50 или сколько угодно лет и эта сумма росла... Круто, здорово и так далее... Но когда именно правильно будет продать актив и воспользоваться деньгами? Речь идет, разумеется, не о переводе средств в другой вид актива, а банальная трата на что-нибудь. Получается рациональная стратия (при обычном росте без учета всяких кризисов или пиков цен) просто "доталово" держать до пенсии, либо купить акции с дивами и пользоваться этими средствами? P.S Да, я понимаю что каждый сам для себя решает когда и сколько, но все таки, есть ли какая нибудь плюс минус стандартизированная стратегия чтобы и капитал рос, и была возможность получать с него что-то вроде прибавки к зарплате? Прошу прощения за дилетантство :)

[@kyoto4684]

Да и в случае с пенсией. Я так понимаю идея в том что-бы почучуть продавать активы и жить на это, верно? Или есть вариант с надежными облигациями и жизнь на купоны с них?

[@invest_science]

Если коротко, то когда угодно - когда требуются деньги. В теории, деньги должны требоваться тогда, когда желаемый уровень расходов выше, чем текущий уровень доходов. Посмотрите первые 5 минут этого видео: kzbin.info/www/bejne/mJabY4WPipyKhrc

[@VVV-be3xi]

Вам нахрен ничего не будет надо на пенсии, только на лечение. Красивые молодые женщины - мимо, красивая дорогая тачка, мимо, экстремальные дорогие виды спорта и досуга тоже мимо. Ирония в том, что деньги можно накопить только к тому времени, когда от них никакой радости. Так что богатые молодые мажоры единственные кто пользуется с удовольствием деньгами

[@alekseix257]

@@VVV-be3xi это очень распространённое заблуждение.

[@SamuelBSR]

​@@VVV-be3xiэто смотря во сколько лет на пенсию выходить.

[@user-qk9zh2iz1o]

А если стратегия индексная? Тоесть хочу держать деньги в ЕТФ, там такая же разница между роста и дивидендными етф?

[@invest_science]

Да, в основном

[@user-iz6be4xl1s]

Антон, а можно ссылку на калькулятор , который ты использовал в видео?

[@invest_science]

Ficalc.app

[@northernerun3246]

Математически выплата дивидендов и байбек эквивалентны, но есть ньюанс: если говорить об акциях роста с байбеком, то чтобы купить хлеба, мне надо продать часть капитала, уменьшив число имеющихся на руках акций, а когда выплачиваются дивиденды - деньги на хлеб у меня приходят на карту, а количество акций не меняется. И я могу на эти деньги купить еще акций и запустить в работу сложный процент - т.е. я сам решаю, как распоряжаться прибылью компании. Вы можете сказать, что у акций роста будет сплит, и число акций в долгосрочной перспективе у меня не уменьшится, но я ответу, что сплит вам никто не гарантирует. На мой взгляд на рынке РФ дивидендная стратегия - предпочтительна. На других рынках вполне может быть иначе.

[@invest_science]

Только если вам принципиально иметь 1000 акций по 900 рублей, а не 900 акций по 1000 рублей :)

[@northernerun3246]

@@invest_science Мне больше нравится иметь 1000 акций экспортеров по 900 рублей, которые мне каждый год платят по 100 рублей дивов, с перспективной роста диводоходности на вложенный капитал при девальвации рубля.)

[@denikole609]

Здравствуй Антон. Я являюсь подписчиком твоего канала, и нахожу его максимально полезным для себя, хотя и привержинец дивидентной стратегии. Спасибо за твою работу! Хочу поделиться своим пониманием и надеюсь, что ты подскажешь в чём я не прав. Цена акций растёт, так как есть покупатили на рынке которые готовы заплатить за неё большую цену, в надежде, что найдётся в будующем ещё кто то, кто заплатит дороже. А не из за того, что компания приносит прибыль. Хотя прибыль и делает компанию привлекательней в её финансовых отчетах, но цена акции напрямую от этого не звисит. Своей прибылью компания делится выплачивая дивиденды. В мировой экономике могут произойти события, когда покупатели не будут готовы платить большую цену за акции какое то время. Хотя и те и другие компании продолжат зарабатывать. Рост цен прекратиться, а выплата дивидендов нет. Я понимяю, что математически выгодней экономить на налогах и надеяться, что в будующем акции подорожают. В чём я не прав? Спасибо за ответ!

[@kitten-free]

если заранее известно что будет выплата дивов то их стоимость будет заложена в цену акций. как только дивы выплатят - будет отсечка цены акции. допустим компания А в будущем будет выплачивать по 1 млн рублей на протяжении ещё 100 лет. а компания Б _при прочих равных_ в будущем не выплатит ни копейки. тогда компания А _при прочих равных_ будет стоить дороже компании Б примерно на такую сумму которой хватит чтобы взять в банке кредит примерно 100 млн рублей под залог акций компании А. дивиденды которые А выплатит своим акционерам уже включены в цену её акций. а акционеры Б не получат никаких дивов зато могут взять в банке кредит на 100 млн, продать свои акции Б и купить акции А (с доплатой равной величине кредита). математика она такая.

[@kitten-free]

цена акции формируется за счёт людей которые готовы заплатить в надежде что кто-то заплатит ещё больше. но это пирамида, пузырь. вероятность что вы научитесь заранее предсказывать какие из пирамид лопнут прежде чем вы успеете их продать а какие - после - стремится к нулю - никто не знает этого. это спекулятивная составляющая и ориентироваться на неё самонадеянно. но помимо пирамиды есть ещё одна причина на которой основана стоимость акции - это сколько прибыли компания принесёт в будущем и сколько будет стоить. чем больше прибыли она принесёт в будущем тем дороже стоит сегодня. это фундаментальная причина и на неё и следует ориентироваться. оценка участниками рынка будущей прибыли компании уже заложена в стоимость её акций.

[@invest_science]

Текущая цена акций напрямую зависит от финансовых показателей компании. Мы наблюдаем это постоянно: выходит плохой отчёт или какие-то плохие новости для отрасли - акции падают. И наоборот. Также акции на эффективном рынке не могут стоить дороже, чем ожидаемый денежный поток (в виде дивидендов), только дешевле, причём на размер рисковой премии, которая составляет около 4-6% годовых после вычета инфляции. Но к тому, что вы пишете, можно привести следующий аргумент: покупателей на акцию может не быть, если ликвидность крайне низкая. А дивиденды будут приходить. Да, это так, но сложно представить ситуацию, при которой акции действительно никто не готов покупать за хоть сколько-то нормальные деньги, но компания при этом получает прибыль и платит дивиденды

[@nazario1499]

Теперь канал - бездоказательное инвестирование)

[@user-od4sm8by4j]

можно ли использовать указанные выше стратегии на российском рынке инвестируя только в БПИФ на индекс Мосбиржи и какой будет безопасный процент вывода денег для РФ, по аналогии если для США это 3 процента, то для РФ сколько? я планирую жить до конца жизни в РФ, спасибо

[@invest_science]

Вероятно: 1. Безопасная доля акций будет ниже, поскольку акции РФ очень волатильны 2. Добавятся другие классы активов (собственная недвижимость как минимум, золото в физической форме, возможно даже крипта на какие-то пару-тройку процентов) 3. Всё равно будут хоть какие-то иностранные инструменты (гонконгские ETF или что-то подобное, что может появиться в будущем) Что касается ставки вывода, то здесь больше неопределенности, но она будет в районе тех же значений.

[@user-od4sm8by4j]

спасибо

[@fatc1own767]

а что значит "портфель сильно сократился" или "портфель взлетел"? как понять, что нужно изменять траты именно на максимально допустимые +5/-2,5%, а не на +3/-1 например?

[@invest_science]

Если портфель вырос на +3% сверх инфляции, то +3%. Но такого почти никогда не будет, в большинстве случаев акции или сильно растут, или сильно падают.

[@fatc1own767]

@@invest_science ясно, спасибо

[@insureman4999]

Почему нельзя перед выходом на пенсию купить на половину капитала длинные облигагии с купонным доходом?

[@youtubeshadowsofthepast77.]

Где реклама джетленда?

[@kindfairy2479]

Что все таки выгоднее в России. Бпиф или отдельные акции?

[@invest_science]

Зависит от размера капитала. Даже если экономия при покупке отдельных акций составит 0.5%, стоит ли оно того? Если у вас миллион вложен в акции РФ, то это всего 400р в месяц.

[@seatconnect224]

Что в портфеле на котором тестировались стратегии? Snp500?

[@invest_science]

80% - акции США с искусственным занижением доходности на 1.3% годовых, 20% - облигации США. Доходность занижаю,, чтобы снизить влияние т.н. "ошибки выжившего", чтобы данные были больше похожи на акции мира, а не только США.

[@seatconnect224]

@@invest_science то есть широкий рынок VTI и фонд на облигации TLT подойдет?

[@Abdujalil_Karimov]

Я чета не понял стратегию вывода венгард

[@Melolka]

Почему раньше было столько роликов про ЕТФ от Финекса а сейчас нет?

[@invest_science]

На текущий момент заморожены все ценные бумаги, которые торговались на Мосбирже: до окончания войны вряд ли будет много новостей по Finex, но я пишу о них в Телеграме. Да и раньше роликов о Finex было мало, в основном когда новые фонды появлялись. Мой канал в первую очередь о финансовой теории, а не о практике.

[@Melolka]

​@@invest_scienceПравильно: СВО.

[@kitten-free]

@@Melolka правильно - это по чьим правилам? правильно: не падение а отрцательный рост. правильно: свобода это рабство. с такими "правилами" неудивительно что и результат соответствующий

[@user-kr2yc6by3l]

Что думаете про Александр Князев жизнь на дивиденды

[@invest_science]

Было несколько роликов об этом, вот один из них: kzbin.info/www/bejne/Y5CYmadnjcRof8U

[@Slava-Osipov]

На превьюхе ты чёткий, авторитетный, советую оставить этот стайл

[@CaspTV]

Pharaoh похорошел

[@user-pd5mx9tz8u]

Куда дели главного героя готики

[@astepanovs]

Понятно, осталось где-то найти миллион 🤔

[@user-pj9gu4wz9v]

Че по прическе, родной?))

[@dolly5281]

Быть таким умным и красивым это вообще законно?? 😌

[@user-ko3zt1pl5v]

- Ты компрессор на клин не клади!! Не знал, что Серега Табачников про инвестирование тоже рассуждает. (сорри за шутку, я по доброму)

[@user-hz5fm9qj6r]

Ну лекцию Бафета по дивам мы послушали, а что на ММВБ покупать ? Apple??

[@invest_science]

Мой канал о пассивном инвестировании, поэтому ответ очевиден - покупать все доступные ценные бумаги.

[@user-vj6wz8qq1t]

Добрый день! Ваш канал - "Доказательное инвестирование" а где собственно Ваш портфель?) Я тут не давно, смотрю многие выкладывают что то показывают, или у вас только теория?

[@invest_science]

Здравствуйте! Спасибо, что смотрите!) Финансы - это в основном теория, поэтому практики на моём канале не очень много. Но видео про мой портфель было: kzbin.info/www/bejne/i4W6lKCbabF0b5o Это довольно скучно, я просто держу акции всего мира, если не считать отдельный финансовый резерв. Пару раз в год докупаю.

[@kirayatt]

Эх, жаль подстригся😢 люблю волосатых, сразу видно - против системы😊

[@user-qu4dy3ni3e]

Это ещё про ЛДВ не упомянул по части нашего рынка.

[@dmitryaksenov9166]

А если в качестве вывода капитала использовать стратегию продажи опционов под залог своих бумаг в портфеле? Выводите премию, тратите её. Если опционы заходят в деньги, продали бумаги по страйку, получили за них кэш, ну и ок, все равно планировали же выводить...

[@mrblack2080]

Прическа топ!

[@user-zg8yf9jv2r]

Если вы не заметили то в россии диведендные голубые фишки не только платят дивы , но и растут в теле))) посмотрите цены на голубые фишки 10-30 лет назад они стоили копейки

[@invest_science]

Они растут медленнее, чем условный БПИФ без дивидендов на те же "голубые фишки".

[@user-zg8yf9jv2r]

@@invest_science ну бпифы российские с 30 летней давности я не смотрел и есть ли вообще такие?)

[@invest_science]

@user-zg8yf9jv2r нет, они появились не так давно. Но мы можем просто посчитать на калькуляторе, что вычитание уменьшает наше число, а не увеличивает его) это очевидно

[@krakhal]

По мне лучше дивидендные акции,чем ростовые. Всякие эти байбэки-для меня это облом, который не даёт получить дивиденды. Это только мой взгляд. Как говорится:-Каждому своё;

[@invest_science]

Акции с высокими бай-бэками чаще всего относятся к акциям стоимости, а сами бай-бэки являются полным математическим эквивалентом дивидендов, если не учитывать налоги и прочие технические детали.

[@krakhal]

@@invest_science А теперь представьте себе,что инвестор держит тройку дивидендных компаний в долгосрок: Сберыч, Фосагро и Лукойл. Идёт год, второй,третий-инвестор стабильно получает прибыль от дивидендов(не продавая акции),а только их докупая. И портфель из-за дивов, только растёт. А тут, неожиданно по всем трём бумагам объявляется этот байбэк. Первый раз инвестор остаётся ни с чем(в пролёте),так как акции брал в долгую. И на второй раз все компании объявляют этот грёбаный байбэк. Инвестору остаётся только продать эти акции и искать новые-с хорошей и постоянной дивидендной доходностью. От сюда вывод: Байбэки на руку,только спекулянтам и инвесторам только начавшим свой путь,и играющим в короткую. А в долгую играющим-байбэки только вред. Сугубо моё мнение.

[@user-uu7fp9hf2i]

Причёска байтящая на комментарии, это игра в долгую?